RESULTADOS CONSOLIDADOS DO BANCO BPI EM 2004 www.ir

Transcrição

RESULTADOS CONSOLIDADOS DO BANCO BPI
EM 2004
Lucro líquido cresce 18% para 192.7 milhões de euros (EPS: +18% para 25.4 cêntimos)
Rendibilidade dos capitais próprios (ROE) sobe de 13.9% para 15.2%
Margem financeira cresce 3.2%
Comissões crescem 6.7%
Produto bancário cresce 4.5%
Custos de estrutura aumentam 0.9%
Crédito a Clientes aumenta 7%
Recursos totais de Clientes aumentam 8%
Rácio de crédito vencido melhora de 1.2% para 1.1%
Cobertura do crédito vencido por provisões sobe de 148% para 161%
Rácio BIS de 11%; Tier I de 6.6%
Proposta de aumento do dividendo de 9 para 10 cêntimos
Porto, 27 de Janeiro de 2005
Lucro líquido de 192.7 milhões de euros – O BANCO BPI (Euronext Lisboa - Reuters BPIN.IN;
Bloomberg BPIN.PL) obteve em 2004 um lucro líquido consolidado de 192.7 milhões de euros (€, M.),
a que corresponde um aumento de 17.6% relativamente a 2003. O resultado líquido por acção (EPS)
ascendeu a 25.4 cêntimos de euro (+17.6% relativamente a 2003).
A rendibilidade dos capitais próprios (ROE) situou-se em 15.2% em 2004, superior à rendibilidade de
13.9% obtida no ano anterior. A rendibilidade do activo evoluiu de 0.63%, em 2003, para 0.80% em
2004.
BANCO BPI, S.A. - Sociedade aberta
www.ir.bpi.pt
Capital Social: 760 000 000 euros; Pessoa Colectiva n.º 501 214 534
Matrícula na Conservatória do Registo Comercial do Porto, sob o n.º 35 619
Sede: Rua Tenente Valadim, n.º 284, 4100-476 Porto, Portugal
Resultados Consolidados do Banco BPI em 2004
1/21
Produto bancário cresce 4.5% – O produto bancário consolidado cresceu 4.5% em relação a 2003.
A margem financeira aumentou 3.2% (+ € 15.1 M), as comissões aumentaram 6.7% (+ € 16.4 M.) e
os lucros em operações financeiras subiram 24.1% (+ € 8.7 M.).
Custos de estrutura aumentam 0.9% – Os custos com pessoal registaram uma redução de 0.4%.
Os custos de estrutura consolidados aumentaram 0.9% face a 2003.
Melhoria da eficiência – o rácio custos de estrutura em % do produto bancário melhorou de 63.6%
em 2003 para 61.4% em 2004.
Carteira de crédito cresce 7% – A carteira de crédito registou um crescimento de 7.0%. O crédito à
habitação continuou a ser o principal motor de crescimento, com uma variação de 10.5% face a
Dezembro de 2003; o crédito a empresários e negócios cresceu 8.4%.
Recursos totais de Clientes aumentam 8% – Os recursos totais de Clientes cresceram 8.1% face a
Dezembro de 2003. Sublinha-se o crescimento de 17% dos recursos fora de balanço, reflectindo
principalmente a colocação de fundos de investimento e de produtos de poupança de longo prazo.
Melhoria da qualidade da carteira de crédito – O crédito vencido há mais de 90 dias em % da
carteira de crédito a Clientes evoluiu favoravelmente, de 1.2% em Dezembro de 2003, para 1.1% no
final de Dezembro de 2004. A sua cobertura por provisões subiu de 148% para 161%.
Resultados de subsidiárias consolidadas pelo equity method aumentam €22.1M – Os resultados
de subsidiárias consolidadas pelo equity method aumentaram 142% (+ € 22.1 M.), de € 15.5 M. em
2003 para € 37.7 M. em 2004. A evolução registada reflecte, principalmente, o aumento do contributo
das subsidiárias na área de seguros de € 9.2 M. em 2003 para € 20.5 M. em 2004 (+ € 11.4 M.) –
destacando-se os aumentos do contributo da BPI Vida em + € 7.7 M. e da Allianz Portugal em + € 2.9
M. –, o aumento do contributo da Viacer em + € 2.2 M. e a consolidação, pela primeira vez em 2004,
da participação na SIC a que correspondeu a apropriação de um resultado € 4.4 M.
2/21
Responsabilidades com pensões cobertas a 100% – Em 31 de Dezembro de 2004, o património
dos fundos de pensões assegurava uma cobertura a 100% das responsabilidades com pensões. Em
2004, os fundos de pensões do Grupo BPI registaram um desvio actuarial positivo de € 5 M, que
reduziu as perdas actuariais acumuladas de € 25.6 M existentes no final de 2003, pelo que, no final
de Dezembro de 2004, o saldo acumulado era de € 20.7 M. Tendo em consideração que o “corredor”
de 10% previsto pelo Banco de Portugal para acomodar desvios negativos (actuariais e de
rendimento) do fundo sem ocasionar impacto nos resultados, era de € 165.9 M., o BPI dispunha de
uma margem não utilizada de € 145.2 M para acomodar eventuais perdas actuariais futuras. Em 2005
será aplicado um novo quadro regulamentar relativo às responsabilidades com pensões, decorrente
da adopção dos IAS.
Tier I de 6.6% – No final de Dezembro de 2004 o rácio de capital situava-se em 11.0% e o Tier I em
6.6%, segundo o critério BIS (Bank of International Settlements). De acordo com os critérios do Banco
de Portugal, o rácio de capital era de 9.9% e o Tier I de 6.6%. Os rácios apresentados reflectem o
impacto negativo de 70 basis points da dedução do goodwill relativo à consolidação da SIC (€ 126.5
M.). O Banco espera registar nas contas de 2005 a alienação da sua participação na SIC, já acordada
em 2004 e, nesse momento, reverter o goodwill abatido, pelo que os seus capitais próprios
aumentarão em € 126.5 M.
Proposta de dividendo de 10 cêntimos de euro - O Conselho de Administração decidiu propôr à
Assembleia Geral de Accionistas um dividendo de 10 cêntimos, relativamente ao exercício de 2004, a
distribuir a cada uma das 760 milhões de acções representativas do capital social, o que corresponde
a um crescimento de 11% face ao dividendo de 2003 (9 cêntimos).
3/21
1| Conta de resultados
Conta de resultados
Milhões de euros (€, M.)
31 Dez. 03 31 Dez. 04
Margem financeira estrita
∆ M.€
∆%
467.8
474.9
+ 7.1
1.5%
6.8
14.7
+ 7.9
117.7%
Margem financeira
474.5
489.6
+ 15.1
3.2%
Comissões e outros proveitos (líq.)
243.6
260.0
+ 16.4
6.7%
Recuperações de crédito vencido
20.6
15.3
(5.3)
(25.9%)
Lucros em operações financeiras (líq.)
36.2
44.9
+ 8.7
24.1%
Produto bancário
774.9
809.8
+ 34.9
4.5%
Custos com pessoal
284.6
283.4
(1.2)
(0.4%)
Fornecimentos e serviços de terceiros
161.3
169.3
+ 8.1
5.0%
47.0
44.6
(2.4)
(5.0%)
Custos de estrutura
492.8
497.4
+ 4.5
0.9%
Resultado operacional
282.1
312.5
+ 30.4
10.8%
81.3
62.8
(18.4)
(22.7%)
Resultado corrente
200.8
249.6
+ 48.8
24.3%
Resultados extraordinários (líq.)
(18.9)
(40.2)
(21.4)
(113.2%)
Resultado antes de impostos
181.9
209.4
+ 27.5
15.1%
Impostos sobre lucros
23.6
45.2
+ 21.5
91.2%
Resultados de subsidiárias consolidadas pelo “equity method”
15.5
37.7
+ 22.1
142.2%
Interesses minoritários
10.0
9.2
(0.8)
(8.1%)
163.8
192.7
+ 28.9
17.6%
Dividendos
Amortizações
Provisões (para crédito, títulos, participações e outras)
Lucro líquido
4/21
2| Rendibilidade
ROE consolidado de 15.2%
A rendibilidade média dos capitais próprios (ROE) consolidada aumentou de 13.9% em 2003 para
15.2% em 2004. Os capitais próprios considerados neste cálculo foram adicionados de € 126.5M.
correspondentes ao goodwill da consolidação da SIC que foi abatido aqueles capitais para efeitos
contabilísticos.
Indicadores de rendibilidade (consolidados)
31 Dez. 03
31 Dez. 04
3.1%
3.5%
Resultado antes de impostos e interesses minoritários2 em % do activo total médio (*)
0.76%
1.02%
Resultado líquido em % do activo total médio (ROA)
0.63%
0.80%
13.4%
16.1%
13.9%
15.2%
Produto bancário e resultado de subsidiárias consolidadas pelo equity method em %
1
do activo total médio
1
Resultado antes de impostos e interesses minoritários em % do capital próprio e
interesses minoritários médios1
Resultado líquido em % do capital próprio médio (ROE)
1) Calculado de acordo com a Instrução nº 16/2004 do Banco de Portugal.
2) Resultado líquido + interesses minoritários no lucro + impostos sobre lucros.
3| Resultados por área geográfica
Lucro da actividade doméstica cresce 12% para € 161.5 M.
O lucro líquido da actividade doméstica ascendeu a € 161.5 M., o que representa um crescimento de
12% relativamente a 2003. O lucro da actividade internacional, pelo seu lado, evoluiu de € 19.9 M. em
2003 para € 31.2 M. em 2004 (+57%), dos quais € 27.5 M. constituem o contributo do Banco Fomento
Angola e € 3.7 M. são relativos à apropriação do resultado do BCI Fomento (Moçambique)
correspondente à participação de 30% detida pelo BPI.
O lucro da actividade doméstica representou 84% do resultado líquido consolidado em 2004
enquanto a actividade bancária internacional contribuiu com 16%.
5/21
Principais indicadores de resultados da actividade
doméstica e banca comercial no estrangeiro
Actividade
Banco BPI
Actividade doméstica1
internacional2
(consolidado)
31 Dez. 04
∆ % 31 Dez. 04
∆ % 31 Dez. 04
∆%
€, M.
03 / 04
€, M.
03 / 04
€, M.
03 / 04
435.6
- 0.4%
39.3
+ 29%
474.9
+ 1.5%
14.7
+ 117.7%
-
-
14.7
+ 117.7%
Margem financeira
450.3
+ 1.4%
39.3
+ 29%
489.6
+ 3.2%
Comissões e outros proveitos (líq.)
243.3
+ 6.5%
16.7
+ 10%
260.0
+ 6.7%
15.3
- 25.5%
-
- 100%
15.3
- 25.9%
Lucros operações financeiras (líq.)
26.5
+ 10.8%
18.3
+ 50%
44.9
+ 24.1%
Produto bancário
735.4
+ 2.6%
74.4
+ 28%
809.8
+ 4.5%
Custos de estrutura
474.7
+ 0.7%
22.6
+ 7%
497.4
+ 0.9%
53.8
- 27.0%
9.1
+ 19%
62.8
- 22.7%
Resultado corrente
206.9
+ 20.6%
42.7
+ 46%
249.6
+ 24.3%
(40.1)
- 110.9%
(0.1)
- 201%
(40.2)
- 113.2%
166.8
+ 9.4%
42.6
+ 45%
209.4
+ 15.1%
30.1
+ 123.5%
15.1
+ 48%
45.2
+ 91.2%
34.0
+ 129.1%
3.7
+ 409%
37.7
+ 142.2%
9.2
- 8.1%
-
-
9.2
- 8.1%
161.5
+ 12.2%
31.2
+ 57%
192.7
+ 17.6%
Dividendos
Provisões
Impostos sobre lucros
Resultados de subsidiárias
consolidadas pelo “equity method”
Lucro líquido
1) Banca comercial em Portugal, prestação de serviços bancários junto das comunidades de emigrantes, sucursal de Madrid,
banca de investimento e participações de capital.
2) Em 31 de Dezembro de 2004, a actividade internacional consistia na actividade do Banco de Fomento em Angola e na
apropriação de resultados correspondente à participação de 30% no BCI Fomento em Moçambique.
A actividade internacional consistiu, até perto do final de 2003, na actividade desenvolvida pelo Banco de Fomento Angola
e pelo Banco de Fomento Moçambique, incluindo ainda a apropriação de resultados correspondente à participação de
17% no Banc Post da Roménia.
Em Novembro de 2003, concretizou-se a alienação da participação de 17% no Banco Post e, no mês de Dezembro,
procedeu-se à fusão, por incorporação, do Banco Fomento, SARL, (Moçambique) no Banco Comercial e de Investimentos,
SARL. Na sequência da fusão, este adoptou a marca BCI Fomento. Em resultado da operação, o Grupo BPI passou a
deter 30% do BCI Fomento.
6/21
Resultados e ROE por áreas de negócio em 2004
Actividade doméstica
Actividade
Grupo BPI
Banca de Participações Internacional de
(consolidado)
Comercial Investimento
e outras Banca Comercial
Banca
1. Activo médio ponderado pelo risco
2. Capital próprio
3. Reafectação do capital
4. Capital alocado (ajustado)
5. Lucro líquido
6. Ajustamento ao lucro
7. Lucro líquido (ajustado)
8. ROE ajustado (7/4)
Nota:
16,583.2
196.6
675.6
234.1
17,689.6
1,082.5
47.4
61.9
78.9
1,270.7
49.8
-34.0
-15.7
-
-
1,132.3
13.4
46.1
78.9
1,270.7
160.9
13.4
-12.8
31.2
192.7
0.7
-0.5
-0.2
-
-
161.6
12.9
-13.0
31.2
192.7
14.3%
96.0%
neg.
39.6%
15.2%
Na determinação do capital ajustado afecto a cada uma das áreas de negócio integrantes da actividade doméstica
pressupôs-se uma utilização de capital idêntica à utilização média no conjunto dessa actividade. Deste modo, o valor
do capital afecto a cada área é calculado multiplicando o activo ponderado pelo quociente entre situação líquida e
activo ponderado para o conjunto das referidas áreas. Sempre que a situação líquida de uma área de negócio seja
superior (ou inferior) ao capital afecto pelo procedimento acima descrito, pressupõe-se uma redistribuição de capital,
sendo o contributo da área ajustado pelos custos (proveitos) que resultam do aumento (diminuição) dos recursos
alheios, em virtude da reafectação do capital. A rendibilidade de cada área resulta do quociente entre o contributo
ajustado e o capital alocado à área. Para o computo do ROE na actividade internacional considera-se o capital
contabilístico dessa actividade.
7/21
4| Proveitos
Margem financeira aumenta 3.2%
A margem financeira consolidada aumentou 3.2% relativamente a 2003, ou seja, + € 15.1 M. Na
actividade doméstica, a margem financeira aumentou em € 6.3 M. (+ 1.4%), relativamente a 2003, o
que reflecte o aumento dos dividendos recebidos em € 7.9 M. (+ 118%), enquanto a margem
financeira estrita registou uma redução de € 1.7 M. (- 0.4%). A margem financeira proveniente da
actividade internacional registou um crescimento expressivo de € 8.8 M. (+29%).
Comissões e outros proveitos aumentam 6.7%
As comissões e outros proveitos equiparados (líq.) consolidados cresceram 6.7% relativamente a
2003. As comissões e outros proveitos provenientes da actividade doméstica de banca comercial
aumentaram 5.9% (+ € 12.2 M.) relativamente a 2003. São de destacar os crescimentos dos proveitos
líquidos associados a cartões: +9.9% (+ € 4.6 M.), associadas a fundos de investimento e seguros de
capitalização1 +12.4% (+ € 4.8 M.) e intermediação de seguros: +27.6% (+ € 3.4 M.).
As comissões de Banca de Investimento aumentaram 13.7% (+ € 2.7 M.), face a 2003. Este
crescimento reflecte essencialmente o aumento das comissões associadas a fundos de investimento
e seguros de capitalização (+30.9%; ou seja, + € 2.4 M.), o aumento das comissões associadas a
serviços de gestão de activos e aconselhamento (+59%; ou seja, + € 1.3 M.) e o aumento das
comissões de corretagem (+12.1%; ou seja, + € 0.5 M.).
Comissões e outros proveitos líquidos
Banca comercial (líq.)
Banca de investimento (líq.)
Actividade internacional
Total consolidado (líq.)
31 Dez. 03
31 Dez. 04
∆ M.€
∆%
228.4
243.3
+14.9
+ 6.5%
208.8
221.0
+12.2
+5.9%
19.6
22.3
+2.7
+13.7%
15.2
16.7
+1.5
+ 10.0%
243.6
260.0
+ 16.4
6.7%
1)
Inclui comissões de gestão da BPI Fundos, as quais são repartidas pelas áreas de Banca Comercial doméstica e
Banca de Investimento de acordo com a importância relativa de cada área na colocação dos produtos. Em 2004, 87% das
comissões da BPI Fundos foram alocadas à Banca Comercial doméstica e os restantes 13% à Banca de Investimento.
8/21
Lucros em operações financeiras aumentam 24.1%
Os lucros em operações financeiras aumentaram 24.1% (+ € 8.7 M.), face a 2003, atingindo € 44.9 M.
Este valor corresponde a 5.5% do produto bancário de 2004. Os contributos mais significativos
resultaram de ganhos em instrumentos de taxa de juro de € 14.3 M. (inferiores em € 1.2 M.
relativamente a 2003), trading de acções € 6.7 M. (+€ 2.9 M. face a 2003), ambos na actividade
doméstica, e de ganhos, essencialmente cambiais, provenientes da actividade internacional de € 18.3
M. (+ € 6.1 M. face a 2003).
Recuperações de crédito vencido de € 15.3 M.
Em 2004, as recuperações de crédito e juros vencidos anteriormente provisionados e abatidos ao
activo ascenderam € 15.3 M., quando em 2003 tinham sido de € 20.6 M., beneficiando nesse ano de
uma recuperação “extraordinária” de € 7.2 M. relativa a um empréstimo antigo mas que só naquele
período conheceu decisão judicial definitiva.
5| Produtividade e eficiência operativa
Produto bancário aumenta 4.5%; custos de estrutura sobem apenas 0.9%
A conjugação da progressão em 4.5% dos proveitos com o aumento dos custos em 0.9%, permitiu
que o indicador “custos de estrutura em percentagem do produto bancário” evoluísse favoravelmente
de 63.6% em 2003 para 61.4% em 2004.
Os custos de estrutura consolidados registaram, em 2004, um aumento de 0.9%. A actividade
doméstica regista um aumento de 0.7%.
Na actividade doméstica, os custos com pessoal diminuíram 0.5%, apesar do impacto da
actualização da tabela salarial em 2.7% em 2004. De referir que nas contas consolidadas, os custos
com o pessoal caíram 0.4%, em virtude do aumento de 0.8% verificado na actividade internacional.
Os fornecimentos e serviços de terceiros na actividade doméstica registaram um aumento de 5.0%
(+ € 7.7 M.), face a 2003. Os custos de informática aumentaram em € 1.8 M, a publicidade e edição
de publicações aumentou € 2.1 M. e os custos com mão-de-obra eventual subiram € 1.8 M.
As amortizações consolidadas registam um decréscimo de 5% de € 47 M. para € 44.6 M., enquanto
na actividade doméstica a redução é mais expressiva: -7.5% (- € 3.3 M.).
9/21
Custos de estrutura
31 Dez. 03
31 Dez. 04
∆%
Custos com o pessoal
275.3
274.0
- 0.5%
Fornecimentos e serviços de terceiros
152.3
160.0
+ 5.0%
44.0
40.7
- 7.5%
471.6
474.7
+ 0.7%
21.2
22.6
+ 6.6%
492.8
497.4
+ 0.9%
63.6%
61.4%
35.8%
33.3%
62.0%
58.4%
Amortizações
Custos de estrutura da actividade doméstica
Custos de estrutura da actividade internacional
Total de custos de estrutura (consolidado)
Rácios (consolidado):
Custos de estrutura em % do produto bancário
Custos com pessoal em % do produto bancário e
resultados de equity method1
Custos de estrutura em % do produto bancário e
resultados de equity method1
6| Dotações para provisões
Provisões diminuem 23%
As dotações totais para provisões (líquidas de reposições e anulações) na conta de resultados
consolidados ascenderam a € 62.8 M. em 2004, quando em 2003 tinham atingido € 81.3 M. A
redução em 22.7% (- € 18.4 M.) face a 2003 beneficia, sobretudo, da redução das dotações de
provisões específicas para crédito em € 14.5 M.
Provisões específicas para crédito caem 18%
As dotações para provisões específicas para crédito ascenderam a € 65.6 M. em 2004, o que
corresponde a uma redução de € 14.5 M. (ou seja, -18.1%) relativamente a 2003. As provisões
específicas para crédito em percentagem da carteira de crédito produtivo reduziram-se de 0.49%, em
2003, para 0.37% em 2004. As provisões genéricas para crédito – relacionadas com o crescimento
da carteira de crédito – ascenderam a € 10.0 M. (€ 9.8 M. em 2003).
10/21
Provisões para títulos, participações e outras aplicações e risco país
Em 2004, o Banco realizou dotações líquidas de provisões para títulos, participações, outras
aplicações e risco país de € 42.7 M., das quais € 35.3 M. foram afectas à cobertura de menos valias
latentes em títulos e participações. Deste modo assegurou-se a cobertura integral das menos valias
latentes da carteira, com excepção das participações detidas na Portugal Telecom e Impresa. Em
2003, o Banco realizara dotações líquidas de provisões para títulos, participações, outras aplicações
e risco país de € 18.7 M.
Em Agosto de 2004, ocorreu a regularização da dívida do Banco Nacional de Angola (BNA), na
sequência do qual o Banco BPI recebeu € 55 M. para liquidação da totalidade dos seus créditos
(capital e juros), tendo procedido à anulação das provisões que lhe estavam afectas de € 55 M.
De recordar que em 2003 ocorreu uma reposição de provisões genéricas para crédito de € 27.2 M.
Esta reposição correspondeu ao excedente daquelas provisões gerado pela redução de 1% para
0.5% do coeficiente de provisionamento para riscos gerais de crédito no crédito hipotecário à
habitação, na sequência da aplicação das novas regras de provisionamento impostas pelo Aviso 8 /
2003 do Banco de Portugal.
Grupo BPI – Provisões líquidas do exercício
Específicas para crédito a Clientes
Actividade
Actividade
Grupo BPI
doméstica
internacional
(consolidado)
∆ 03/04
∆ 03/04
∆ 03/04
Dez.03 Dez.04
Dez.03 Dez.04
Dez.03 Dez.04
(€, M. )
(€, M. )
(€, M. )
80.1
65.6 - 14.5
77.3
65.1
- 12.2
2.8
0.4
- 2.3
Reposições de provisões genéricas
(que tiveram por contrapartida
provisões específicas; Aviso 8/2003
(27.2)
-
+ 27.2
-
-
-
(27.2)
-
+ 27.2
5.9
4.7
- 1.2
3.9
5.3
+ 1.4
9.8
10.0
+ 0.2
56.0
69.8
+ 13.8
6.7
5.7
- 0.9
62.7
75.6
+ 12.9
(6.9)
21.2
+ 28.1
0.2
0.1
- 0.1
(6.7)
21.4
+ 28.0
(0.0)
(55.4)
- 55.4
-
-
-
(0.0)
(55.4)
- 55.4
BdP)
Genéricas para crédito a Clientes
Provisões totais p/ crédito
Clientes.
Para depreciação de títulos e
participações
Provisões para crédito a instituições
de crédito
Outras
24.6
18.1
- 6.5
0.7
3.2
+ 2.5
25.3
21.3
- 4.0
Total
73.7
53.8
- 19.9
7.6
9.1
+ 1.5
81.3
62.8
- 18.4
11/21
7. Resultados extraordinários
Os resultados extraordinários em 2004 foram negativos em € 40.2 M.(- € 21.4 M. em 2003) e
reflectem, principalmente, custos com pensões de € 42.2 M. (€ 36.6 M. em 2003); Os custos com
pensões de € 42.2 M. em 2004 incluem € 23.7 M. de amortização do acréscimo de responsabilidades
por reformas antecipadas efectuadas ao longo dos últimos anos e € 9.7 M. de incentivos à reforma
antecipada.
Resultados extraordinários
31 Dez. 03
31 Dez. 04
20.4
1.0
(36.6)
(42.2)
Incentivos à reforma antecipada
(10.8)
(9.7)
Amortização do acréscimo de responsabilidades por reformas antecipadas
(17.3)
(23.7)
(8.5)
(8.5)
0.1
(0.3)
(2.8)
1.1
(19.0)
(40.1)
0.1
(0.1)
(18.9)
(40.2)
Mais-valias e outros proveitos derivados da venda de participações e imobilizado1
Custos com pensões
Amortização dos decrementos de invalidez
Outros
Outros proveitos extraordinários (líq.)
Total consolidado
1) Inclui, em 2003, um ganho de 4.7 milhões de euros pelo compromisso assumido de não concorrência com o Banc Post no
negócio bancário romeno nos próximos três anos, que esteve associado à alienação da participação no Banc Post.
8| Resultados de subsidiárias consolidadas pelo equity method
Os resultados de subsidiárias consolidadas pelo equity method aumentaram 142% (+ € 22.1 M.), de
€ 15.5 M. em 2003 para € 37.7 M. em 2004. A evolução registada reflecte principalmente o aumento
do contributo das subsidiárias na área de seguros em + € 11.4 M., nomeadamente os aumentos dos
contributos da BPI Vida (+ € 7.7 M.) e da Allianz Portugal (+ € 2.9 M.), o aumento dos resultados
apropriados da Viacer (+€ 2.2 M.) e a apropriação dos resultados gerados pela SIC desde 30 Junho
2004, data em que a participação passou a ser consolidada, no montante de € 4.4 M.
12/21
De referir que os resultados de € 3.7 M. reconhecidos por equity method na actividade internacional
em 2004, correspondem à apropriação de resultados da participação de 30% no BCI Fomento em
Moçambique.
Resultados de subsidiárias consolidadas pelo equity method
Dez. 03
Dez. 04
∆ 03/04
(€, M. )
Seguradoras
9.2
20.5
+11.4
BPI Vida
4.0
11.7
+7.7
Allianz Portugal
4.6
7.5
+2.9
Cosec
0.6
1.3
+0.8
BPI Pensões
2.0
2.3
+0.3
Viacer
3.6
5.7
+2.2
-
1
+4.4
0.1
1.0
+0.9
14.8
34.0
+19.1
0.7
3.7
+3.0
15.5
37.7
+22.1
1
SIC
Outras
Total consolidado
4.4
1) Apropriação dos resultados gerados no segundo semestre de 2004, ou seja, desde a consolidação pela primeira vez em
30 Junho de 2004.
9| Crédito e recursos
Crescimento da carteira consolidada em 7% e do crédito à habitação em 10.5%
A carteira de crédito consolidada cresceu 7% e atingia no final de 2004 os 18.9 biliões de euros. A
carteira de crédito à habitação, pelo seu lado, cresceu 10.5% face a Dezembro de 2003. Salienta-se,
igualmente, o crescimento de 8.4% do crédito a Empresários e Negócios.
13/21
Crédito a Clientes (principais componentes)
Dez. 03
Crédito a empresas; institucionais; empresários e negócios
8 353
∆%
Dez.03 / Dez.04
8 704
+4.2%
Dez.04
Grandes Empresas
1 940
1 678
-13.5%
Empresas
3 158
3 359
+6.3%
Empresários e negócios
1 603
1 737
+8.4%
Banca Institucional
Project Finance
969
1 149
+18.5%
683
781
+14.3%
Crédito a particulares
8 511
9 353
+9.9%
7 650
8 456
+10.5%
862
897
+4.1%
17 638
18 874
7.0%
Crédito à habitação
Outro crédito a particulares
Carteira de crédito consolidada (líq.)
Crescimento dos recursos de Clientes em 8.1%
Os recursos totais de Clientes cresceram 8.1% relativamente a Dezembro de 2003. Os recursos de
Clientes no balanço aumentaram 2.0% em virtude do aumento de 1.0% dos depósitos e de 10.8%
dos fundos captados com a colocação de obrigações e produtos estruturados em Clientes. Por sua
vez, os recursos fora de balanço registaram um crescimento expressivo de 17.0%, reflectindo
principalmente a colocação de fundos de investimento, cuja carteira aumentou 8.1% (+ € 232 M.) face
a Dezembro de 2004, e de produtos de poupança de longo prazo, nomeadamente seguros de
capitalização cuja carteira registou um crescimento de 41% (+ € 569 M.).
Recursos
Dez. 03
12 181
Depósitos de Clientes
∆%
Dez.03 / Dez.04
12 297
+ 1.0%
Dez.04
Obrigações colocadas em Clientes
1 445
1 601
Recursos de clientes no balanço
13 626
13 898
+ 2.0%
Obrigações colocadas no mercado
3 630
4 179
+ 15.1%
+ 4.8%
Total
Rácio transformação recursos / crédito
Recursos de clientes fora de balanço
1
Recursos totais de clientes
+ 10.8%
17 256
18 078
103.1%
105.2%
5 562
6 508
+ 17.0%
18 093
19 558
+ 8.1%
1) Recursos totais corrigidos de duplicações de registo
14/21
10| Qualidade da carteira de crédito
Cobertura do crédito vencido por provisões em 161%
Em 31 de Dezembro de 2004, o rácio de crédito a Clientes (consolidado) vencido há mais de 90 dias
ascendia a 1.1% e a respectiva cobertura por provisões situava-se em 161%.
O rácio de crédito em incumprimento (de acordo com critério estabelecido pela carta circular n.º
99/2003 do Banco de Portugal), que para além do crédito vencido há mais de 90 dias considera o
crédito de cobrança duvidosa tratado como vencido para efeitos de provisionamento, era de 1.1% no
final de Dezembro de 2004 e a respectiva cobertura ascendia a 154%.
Quando considerado o rácio de crédito vencido há mais de 30 dias, o indicador era de 1.2%. A
cobertura do crédito vencido por provisões ascendia a 147% em Dezembro de 2004.
Qualidade da Carteira de Crédito
Dez. 03
Dez. 04
1.2%
1.1%
148%
161%
0.53%
0.40%
1.3%
1.1%
134%
154%
0.57%
0.41%
Rácio de crédito vencido há mais de 30 dias (%)
1.3%
1.2%
Cobertura por provisões (crédito vencido +30d)
132%
147%
Rácio de crédito vencido há mais de 90 dias (%)
Cobertura por provisões (crédito vencido +90d)
1
Crédito vencido há mais de 90 dias, líquido de provisões específicas em %
da carteira de crédito líquida de provisões
Rácio de crédito em incumprimento1,2 (%)
Cobertura por provisões (crédito em incumprimento)
3
Crédito em incumprimento, líquido de provisões específicas em % da carteira
de crédito líquida de provisões2
1) Crédito em incumprimento = Crédito vencido há mais de 90 dias + crédito de cobrança duvidosa, reclassificado como
vencido para efeitos de provisionamento.
3) Provisões específicas para crédito a Clientes vencido e para crédito a Clientes de cobrança duvidosa.
De referir que, em 2004, o acréscimo de crédito vencido há mais de 30 dias adicionado dos write-offs
representou 0.26% da carteira de crédito, o que corresponde a uma redução significativa face ao
nível registados no ano anterior (0.37%). Deve ainda salientar-se que, se ao acréscimo de crédito
vencido há mais de 30 dias adicionado dos write-offs se deduzirem as recuperações de crédito o
indicador assume em 2004 o valor de 0.17% da carteira de crédito (0.24% em 2003).
15/21
Evolução do crédito vencido
Dez. 99
Carteira de crédito produtivo
Crédito vencido há mais de 30 dias
Write-offs
[A] Aumento de crédito vencido, ajustado
por write-offs
Em % da carteira de crédito 1
[B] Recuperações de crédito e juros
vencidos abatidos ao activo
[C=A-B] Perda líquida de crédito
Em % da carteira de crédito 1
Dez. 00
Dez. 01
Dez. 02
Dez. 03
Dez. 04
9 421.5
13 339.4
15 296.6
16 361.2
17 543.8
18 800.3
160.8
155.1
174.4
254.0
239.2
220.8
19.1
16.9
19.7
28.5
75.6
64.0
21.5
11.2
39.0
108.1
60.7
45.6
0.29%
0.12%
0.29%
0.71%
0.37%
0.26%
25.6
18.7
18.9
14.7
20.6
15.3
-4.0
-7.5
20.2
93.4
40.1
30.3
-0.05%
-0.08%
0.15%
0.61%
0.24%
0.17%
1) Carteira de crédito produtivo em início do ano.
11| Participações financeiras
Menos valias latentes
No final de Dezembro de 2004, o BPI tinha menos-valias latentes não provisionadas de € 37.2 M. nas
participações detidas na Portugal Telecom e Impresa. Em relação às restantes participações, o BPI
procedeu em 2004 à cobertura integral das menos-valias latentes, através de dotações para
provisões.
Menos-valias latentes em participações em 31 Dezembro de 2004
Valor de balanço,
líquido de
% de capital
provisões
Menos-valias
latentes, não
provisionadas
Portugal Telecom
1.7%
220.0
31.2
Impresa
8.4%
47.1
6.0
17.8%
5.7
-
272.7
37.2
VAA-Vista Alegre Atlantis
Total
Nota: menos-valias calculadas com base na cotação de fecho em 31 de Dezembro de 2004.
16/21
Mais valias potenciais
Em 31 de Dezembro de 2004, as carteiras de participações e de investimento, valorizadas à cotação
de fecho para as empresas cotadas e recorrendo a avaliação do BPI para as não cotadas, registavam
mais valias potenciais de € 37.9 M.
Este valor inclui € 17 M. de mais valia realizada na venda da participação de 20% na sociedade Auto
Estradas do Oeste. Esta operação, oportunamente divulgada ao mercado, foi acordada no primeiro
semestre de 2004, todavia a concretização do negócio aconteceu no início de Janeiro de 2005 pelo
que a transacção será registada nas contas de 2005.
Mais-valias potenciais em participações em 31 Dezembro de 2004
Valor de balanço,
líquido de
% de capital
provisões
Cofina
1
BCP
Ibersol
2
Auto-Estradas do Oeste
Outras participações não cotadas
Total
Mais-valias
potenciais
6.6%
9.3
3.0
1.7%
97.3
5.8
6.3%
5.4
0.7
20.0%
12.4
17.0
18.3
11.4
142.8
37.9
Nota: mais-valias potenciais calculadas com base na cotação de fecho em 31 de Dezembro de 2004 para as empresas
cotadas, e para as empresas não cotadas, com base em avaliação do BPI.
1) Acções detidas pelo Banco BPI.
2) A operação de venda desta participação foi concluída no início de 2005.
O Banco BPI procedeu, no dia 30 de Dezembro, à alienação a favor da AdP -Águas de Portugal,
SGPS, S.A., da totalidade da participação de 24.5% detida no capital social da Aquapor - Serviços,
S.A., mediante o exercício pelo Banco BPI de uma “put option” - opção irrevogável de venda - ao
abrigo do Contrato de Opção de Venda celebrado entre as partes em 19 de Julho de 2001.
Esta transacção gerou uma reposição de provisões de € 2.7 M, a qual foi já registada nas contas de
2004.
Impacto nos fundos próprios nos termos do Aviso 4/2002 do Banco de Portugal
Para efeitos de impacto nos fundos próprios, nos termos do Aviso 4 / 2002 do Banco de Portugal, o
BPI já atingia, no final de 2003, o nível total de provisões exigido. Em 31 de Dezembro de 2004,
faltava abater aos fundos próprios (Tier II) € 0.8 M.
17/21
12| Participação na SIC
Consolidação
Em 30 de Junho de 2004 o BPI consolidou, por equivalência patrimonial, a participação de 41.4%
detida na SIC. O goodwill subjacente à consolidação ascendeu a € 126.5 M., o qual foi, nessa data,
integralmente amortizado contra reservas. Para efeitos do cálculo do rácio de capital regulamentar,
em 31 de Dezembro de 2004 o referido goodwill encontrava-se também integralmente abatido aos
fundos próprios. Os resultados do BPI incluem a apropriação de resultados gerados pela SIC desde a
data da sua consolidação, ou seja, os resultados apropriados no 2º semestre de 2004 de € 4.4 M.
Alienação
Ainda em 2004, o Banco BPI acordou com a Cinforma, Limitada, sociedade cujo capital é
integralmente detido pela Impresa SGPS, a alienação da sua participação directa e indirecta de
41.366% no capital social da SIC - Sociedade Independente de Comunicação.
A operação consiste na alienação pelo Banco BPI de 1 382 108 acções da SIC e da totalidade do
capital social da sociedade Solo - Investimentos em Comunicação, SGPS, a qual, por sua vez, é
detentora de 1 101 922 acções da SIC.
A contrapartida a pagar pela sociedade adquirente ao Banco BPI é de € 128.7 M.
A operação em apreço encontra-se sujeita, como condição suspensiva, à obtenção de uma decisão
de não oposição da Autoridade da Concorrência.
18/21
13| Responsabilidades por pensões
Cobertura das responsabilidades com pensões a 100%
O património dos fundos de pensões assegurava uma cobertura de 100% das responsabilidades com
pensões em 31 Dezembro de 2004. Em 2004, os fundos de pensões do Grupo BPI registaram um
desvio actuarial positivo de € 5 M, que reduziu as perdas actuariais acumuladas de € 25.6 M
existentes no final de 2003. Em consequência, o saldo acumulado no final de Dezembro de 2004 era
de € 20.7 M, pelo que, tendo em consideração que o “corredor” de 10% previsto pelo Banco de
Portugal para acomodar desvios negativos (actuariais e de rendimento) do fundo sem ocasionar
impacto nos resultados, era de € 165.9 M., o BPI dispunha de uma margem não utilizada de € 145.2
M para acomodar eventuais perdas actuariais futuras.
Em 2005 será aplicado um novo quadro regulamentar relativo às responsabilidades com pensões,
decorrente da adopção dos IAS.
14| Fundos próprios e requisitos de fundos próprios
No final de Dezembro de 2004, o rácio de requisitos de fundos próprios, calculado de acordo com as
regras do Banco de Portugal, situava-se em 9.9%1 e o Tier I em 6.6%1 . As acções preferenciais
representavam 21.4% do Tier I. Pelas normas do BIS o rácio de capital ascendia a 11.0% (Tier I de
6.6%). Os rácios apresentados reflectem o impacto negativo de 70 basis points da dedução do
goodwill relativo à consolidação da SIC (126.5 M.€). O Banco espera registar nas contas de 2005 a
alienação da sua participação na SIC, já acordada em 2004 e, nesse momento, reverter o goodwill
abatido, pelo que os seus fundos próprios aumentarão em 126.5 M.€.
Contacto para Analistas e Investidores
Direcção de Relações com Investidores
Ricardo Araújo
Tel. directo: (351) 22 607 31 19
Fax: directo: (351) 22 600 47 38
e-mail:
[email protected]
19/21
Grupo BPI – Conta de Resultados Consolidada
∆ 03/ 04
31 Dez. 03
€, M.
31 Dez. 04
€, M.
€, M.
%
467.8
474.9
+ 7.1
1.5%
6.8
14.7
+ 7.9
117.7%
Margem financeira
474.5
489.6
+ 15.1
3.2%
Comissões e outros proveitos equiparados (líq)
243.6
260.0
+ 16.4
6.7%
20.6
15.3
(5.3)
(25.9%)
Lucros operações financeiras (líq.)
36.2
44.9
+ 8.7
24.1%
Produto bancário
774.9
809.8
+ 34.9
4.5%
Custos com pessoal
284.6
283.4
(1.2)
(0.4%)
Outros gastos administrativos
161.3
169.3
+ 8.1
5.0%
47.0
44.6
(2.4)
(5.0%)
Custos de estrutura
492.8
497.4
+ 4.5
0.9%
Resultado operacional
282.1
312.5
+ 30.4
10.8%
81.3
62.8
(18.4)
(22.7%)
Resultado corrente
200.8
249.6
+ 48.8
24.3%
(18.9)
(40.2)
(21.4)
(113.2%)
181.9
209.4
+ 27.5
15.1%
Impostos sobre os lucros
23.6
45.2
+ 21.5
91.2%
Resultados de subsidiárias. cons. “equity method”
15.5
37.7
+ 22.1
142.2%
10.0
9.2
(0.8)
(8.1%)
Lucro líquido
163.8
192.7
+ 28.9
17.6%
Cash flow após impostos
292.2
300.2
+ 8.1
2.8%
Dividendos
Amortizações
Provisões (líq.)
20/21
Grupo BPI – Balanço consolidado
31 Dez. 03
31 Dez. 04
∆%
Activos monetários
1 035.0
758.4
-26.7%
Créditos sobre Instituições de Crédito
2 401.4
1 118.3
-53.4%
Créditos sobre Clientes
17 638.3
18 873.5
7.0%
Carteira de obrigações
2 941.5
1 307.0
-55.6%
Carteira de acções
192.6
176.3
-8.5%
Participações
663.7
551.5
-16.9%
Imobilizações
323.4
294.2
-9.0%
Activos diversos
999.4
931.2
-6.8%
Total do Activo
26 195.3
24 010.3
-8.3%
6 196.3
3 335.7
-46.2%
12 355.6
12 435.6
0.6%
4 298.5
5 055.5
17.6%
Passivos diversos
853.0
721.3
-15.4%
Provisões para riscos e encargos
223.7
245.2
9.6%
1.9
1.1
-41.1%
Passivos subordinados
775.9
724.7
-6.6%
262.9
259.6
-1.3%
Capital subscrito
760.0
760.0
0.0%
Reservas
303.4
278.8
-8.1%
Lucro líquido
163.8
192.7
17.6%
1 227.3
1 231.5
0.3%
26 195.3
24 010.3
-8.3%
ACTIVO
PASSIVO
Débitos para com Instituições de Crédito
Débitos para com Clientes
1
Débitos titulados
Fundo para riscos bancários gerais
Total da Situação Líquida
Total do Passivo e Situação Líquida
1) Depósitos de Clientes e outros recursos, nomeadamente cheques e ordens a pagar.
21/21

RESULTADOS CONSOLIDADOS DO BANCO BPI EM 2004 www.ir

Transcrição

Documentos relacionados

a opa do la caixa ao banco bpi os trabalhadores não

La Caixa e Santoro têm margem para compensar ausências no

Reforço do La Caixa no BPI desagrada a Rebelo de Sousa

La Caixa compromete-se a reforçar posição no BPI

www.ir.bpi.pt

Sessao de vela

Meio: Oje Periodicidade: Diário Data: 24.05.2010 Página: 10

Pedido de Inscrição de Pessoa Colectiva ou Entidade

e-mail: [email protected]

RNPC - Impresso Modelo 2 - Pedido de Inscrição/Identificação de

Banco BPI 2003 - Relações com Investidores

Untitled - Relações com Investidores