de - Vontobel

TERMSHEET
INDEXZERTIFIKATE
+49 (0)69 920 373 11 oder www.derinet.de
„VONTOBEL KLIMASCHUTZINDEX“ (TOTAL RETURN)
PRODUKTEDETAILS
Emittent
Vontobel Financial Products GmbH, Frankfurt am Main
Garantin
Vontobel Holding AG, Zürich
Berechnungsstelle
Bank Vontobel AG, Zürich
Produktart
Index- Zertifikate (WM-Key I)
Zeichnungsfrist
15. März 2007 bis 04. April 2007 (bis 12:00 MEZ)
Emissionstag
05. April 2007
Valuta
11. April 2007, danach 2 tägig
Börseneinführung
Freiverkehr Frankfurt (Smart Trading) und Stuttgart (EUWAX) am 05. April 2007
Bewertungstag
Entspricht entweder dem Ausübungstag (im Falle einer Ausübung durch den
Zertifikatsinhaber) oder Kündigungstag (im Falle einer Kündigung durch den Emittenten)
Schlusswert
Offizieller Schlusskurs des Index, der am Bewertungstag vom Indexsponsor festgestellt wird
Letzter Börsenhandelstag
2 Bankarbeitstage vor dem Kündigungstag
Außerbörslicher Handel nach
Kündigung durch den Emittenten
Bis 12:00 MEZ am Kündigungstag
Rückzahlungstag
5 Bankarbeitstage nach dem Bewertungstag
CH-Valor
299 32 27
ISIN
DE000BVT6222
WKN
BVT622
Stückzahl
(bis zu)
Index*/ Währung
500 000
Vontobel Klimaschutz-Index
(Total Return) / EUR
Laufzeit*
Open End
Bezugsverhältnis
(als Dezimalzahl
ausgedrückt)*
10 : 1 / 0,1
Festlegungsstelle*
Zeichnungspreis
Dow Jones Indexes
EUR 101,50
(inkl. EUR 1,50
Ausgabeaufschlag)
*) Angaben vorbehaltlich einer Anpassung gemäß § 5 der Zertifikatsbedingungen, einer Kündigung gemäß § 5 der Zertifikatsbedingungen bzw. einer Marktstörung gemäß § 7 der
Zertifikatsbedingungen.
ZERTIFIKATSRECHT
Kleinste handelbare Einheit
1 Zertifikat; fortlaufende Notierung
Management Fee
1,6% p.a.
Abrechnungsbetrag
Der Abrechnungsbetrag entspricht dem vom Indexsponsor festgestellten und als Schlusskurs
veröffentlichten Wert des Indexes
Der Barausgleich in EUR pro VONCERT Open End wird wie folgt berechnet:
R = S × (100% − M )t × r
wobei
R : Abrechnungsbetrag
S : Schlusskurs des Index am Bewertungstag (Kündigungstag oder Ausübungstag)
M : Management Gebühr
t : Anzahl Jahre seit Emissionstag (effektiv/effektiv)
r : Bezugsverhältnis in Dezimal ausgedrückt
Vontobel Financial Products GmbH; Kaiserstrasse 6, 60311 Frankfurt am Main
Tel. +49 (0)69 920 373 11, Fax +49 (0)69 920 373 38 Internet: http://www.derinet.de
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Ausübungsrecht des Anlegers
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Neben der Möglichkeit, Zertifikate innerhalb der jeweiligen Handelszeiten börslich oder
ausserbörslich zu verkaufen, hat der Anleger das Recht, seine Zertifikate jährlich am dritten
Freitag im März (erstmals im März 2008) auszuüben. Die Ausübungserklärung muss am
Ausübungstag spätestens um 10:00, Ortszeit Zürich bei der Zahlstelle (Bank Vontobel AG
Zürich; Telefon Nummer: 0041-58 283- 5800 Fax Nummer: 0041-58-283-5545) eingehen. Der
Bewertungstag ist der Ausübungstag
Sollte dieser Bewertungstag nicht auf einen Bankarbeitstag fallen, gilt der nachfolgende
Bankarbeitstag als Bewertungstag.
Kündigungsrecht des Emittenten
Der Emittent hat das Recht, die Zertifikate jederzeit zu kündigen („Kündigungstag“). Eine
solche Kündigung wird einen Monat vor dem jeweiligen Kündigungstag gemäß § 9 der
Zertifikatsbedingungen bekannt gegeben. Der Bewertungstag entspricht in diesem Fall dem
Kündigungstag. Sollte dieser Bewertungstag nicht auf einen Bankarbeitstag fallen, gilt der
nachfolgende Bankarbeitstag als Bewertungstag
INDEXBESCHREIBUNG
Index
Vontobel Klimaschutz-Index (Total Return) (Bloomberg: VKSIR Index)
Indexuniversum
Das Index Universum, d.h. der Fundus, aus dem die Titel für den Vontobel Klimaschutz-Index
selektiert werden können, besteht aus Aktien aller Firmen die an einer Börse gelistet sind,
die im Nachhaltigkeits-Rating von INRate positiv bewertet werden und deren
Geschäftstätigkeit hauptsächlich in einem der folgenden fünf Bereiche angesiedelt ist:
Solarenergie, Erneuerbare Energien, Klimaeffiziente Infrastruktur, Klimaeffiziente Produkte
und Neue Effizienztechnologien..
Index Composition Advisor
Für die Zusammenstellung des Index Universums zeichnet die unabhängige Schweizer
Nachhaltigkeits-Ratingagentur INRate verantwortlich
Startzeitpunkt / Anfänglicher
Indexstand
04. April 2007 / EUR 1000
Titel Selektion
Ausgehend vom Index Universum ermittelt die Bank Vontobel AG die Liquidität der
einzelnen Aktien in den letzten sechs Monaten.
Die jeweils vier liquidesten Titel pro Bereich werden für die Mitgliedschaft im Index
ausgewählt. Bei der Selektion wird darauf geachtet, dass im Bereich Klimaeffiziente
Infrastruktur nicht mehr als ein Unternehmen aus dem Sektor Erdgas, und im Bereich
Klimaeffiziente Produkte nicht mehr als ein Unternehmen aus dem Sektor Transportwesen
enthalten ist.
Fortlaufende Indexanpassung
Durch die fortlaufende Indexanpassung durch Dow Jones Indexes wird sichergestellt, dass
Kapitalereignisse wie Dividenden, Bezugsrechte und Aktiensplits, aber auch
Firmenübernahmen und Fusionen im Vontobel Klimaschutz-Index sauber abgebildet werden.
Basierend auf dem Regelwerk der offiziellen Dow Jones Indizes, werden Aktien, die nicht
mehr liquide handeln oder Firmen die in finanzielle Schwierigkeiten geraten, aus dem Index
ausgeschlossen. Titel die aus einem der oben genannten Gründe (Illiquidität, finanzielle
Schwierigkeiten, Übernahmen oder Fusionen) aus dem Index gelöscht werden müssen,
werden durch den liquidesten Titel des betroffenen Bereichs ersetzt. Als Auswahlliste dient
dabei das Index Universum. Die neue Aktie wird mit dem Gewicht des zu löschenden Titels
aufgenommen.
Spin-offs eines Indexmitglieds werden vorerst nicht aufgenommen. Der verbleibende Titel
wird bei der nächsten regelmässigen Indexanpassung überprüft, und gegebenenfalls aus der
Indexzusammensetzung herausgenommen.
Regelmässige Indexanpassung
Die Zusammensetzung des Vontobel Klimaschutz-Index wird halbjährlich überprüft. Die
neuen Indexmitglieder werden anhand der oben genannten Kriterien ermittelt. Die
Indexkomponenten werden zu der halbjährlichen Indexanpassung neu gewichtet, wobei
jedes Indexmitglied einen Gewichtungsfaktor erhält um ein Gewicht von 5% im Index zu
gewährleisten. Die Gewichtungsfaktoren werden – analog zu den offiziellen Dow Jones
Indizes – zwei Tage vor der Indexanpassung berechnet und basieren auf den Schlusskursen
des Berechnungstages.
Die Umsetzung der neuen Zusammensetzung findet jeweils nach dem Börsenschluss am
dritten Freitag in den Monaten März und September statt.
Berechnung und Verteilung des
Indexwertes
Der Vontobel Klimaschutz-Index wird von Dow Jones Indexes alle 15 Sekunden berechnet
und über den offiziellen Datenstrom an die Vendoren verteilt.
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SEITE 3
INDEXZUSAMMENSETZUNG ZUM 24. MÄRZ 2008
ISIN
BLOOMBERGKÜRZEL
GEWICHTUNG
FIRST SOLAR INC
US3364331070
FSLR US
5.00%
RENEWABLE ENERGY CORP AS
NO0010112675
REC NO
5.00%
SUNPOWER CORP-CLASS A
US8676521094
SPWR US
5.00%
Q-CELLS AG
DE0005558662
QCE GY
5.00%
SEKTOR
Solar
Erneuerbare Energien
Klimaeffiziente Infrastruktur
Klimaeffiziente Produkte
Neue Effizienztechnologien
TITEL
VESTAS WIND SYSTEMS A/S
DK0010268606
VWS DC
5.00%
GAMESA CORP TECNOLOGICA SA
ES0143416115
GAM SM
5.00%
NORDEX AG
DE000A0D6554
NDX1 GY
5.00%
ORMAT TECHNOLOGIES INC
US6866881021
ORA US
5.00%
VEOLIA ENVIRONNEMENT
FR0000124141
VIE FP
5.00%
TOKYO GAS CO LTD
JP3573000001
9531 JP
5.00%
OEST ELEKTRIZITATSWIRTS-A
AT0000746409
VER AV
5.00%
AGUAS DE BARCELONA-CLASS A
ES0141330C19
AGS SM
5.00%
PHILIPS ELECTRONICS NV
NL0000009538
PHIA NA
5.00%
EAST JAPAN RAILWAY CO
JP3783600004
9020 JP
5.00%
ELECTROLUX AB-SER B
SE0000103814
ELUXB SS
5.00%
ACCIONA SA
ES0125220311
ANA SM
5.00%
S.O.I.T.E.C.
FR0004025062
SOI FP
5.00%
CLIMATE EXCHANGE PLC
GB0033551168
CLE LN
5.00%
DEXIA SA
BE0003796134
DEXB BB
5.00%
ITRON INC
US4657411066
ITRI US
5.00%
ABWICKLUNG UND HANDEL
Lieferung
Clearstream Banking AG (KV 7054)
Handelszeit
8.00 Uhr bis 20.00 Uhr MEZ
Min. Size für das Market Making an
der Börse
EUR 10000
Maximum Spread in %
2,5%
Market Maker
Bank Vontobel AG betreibt unter normalen Marktverhältnissen einen Sekundärmarkt während
der gesamten Laufzeit.
INFORMATIONEN
Adresse:
Vontobel Financial Products GmbH,
Kaiserstrasse 6, D-60311 Frankfurt am Main
Telefon:
+49 69 920 373 11
Fax:
+49 69 920 373 38
E-Mail:
[email protected]
Produktinformation:
Vontobel Europe S.A. Niederlassung Frankfurt am Main,
Kaiserstrasse 6, D-60311 Frankfurt am Main,
Telefon: +49 69 297 208 11
Kursinformationen:
Bloomberg: JVCZH Reuters: VTWTS Telekurs: 85,JVC Internet: http://www.derinet.de
RECHTLICHER HINWEIS
Dieses Termsheet dient lediglich der Information und stellt keine Anlageberatung oder Anlageempfehlung dar und ersetzt nicht die vor jeder Kaufentscheidung notwendige
Beratung durch die Hausbank. Allein maßgeblich sind die jeweiligen Verkaufsprospekte, die beim Emittenten, Vontobel Financial Products GmbH, Kaiserstrasse 6, 60311
Frankfurt am Main kostenlos erhältlich bzw. im Internet unter www.derinet.de zum Download verfügbar sind. Anleger werden gebeten, die bestehenden
Verkaufsbeschränkungen zu beachten.
Näheres über Chancen und Risiken einer Anlage in Zertifikate erfahren Sie in der Broschüre “Basisinformationen über Vermögensanlagen in Wertpapieren“, welche Ihr
Anlageberater Ihnen auf Wunsch gern zur Verfügung stellt.
Im Zusammenhang mit dem öffentlichen Angebot und dem Verkauf der Zertifikate können Gesellschaften der Vontobel-Gruppe direkt oder indirekt Provisionen in
unterschiedlicher Höhe an Dritte (z.B. Anlageberater) zahlen. Solche Provisionen sind im Zertifikatspreis enthalten. Weitere Informationen erhalten Sie auf Nachfrage bei Ihrer
Vertriebsstelle.
Ohne Genehmigung darf dieses Termsheet nicht vervielfältigt bzw. weiterverbreitet werden.
Frankfurt am Main, den 25. September 2007
Vontobel Financial Products GmbH; Kaiserstrasse 6, 60311 Frankfurt am Main
Tel. +49 (0)69 920 373 11, Fax +49 (0)69 920 373 38 Internet: http://www.derinet.de