Relatório Mensal Mercado Internacional Nº 59 Abril 2015

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Agência de Regulação e Supervisão dos Produtos Farmacêuticos e Alimentares
RELATÓRIO DO MERCADO INTERNACIONAL
RMMI Nº 59
- MENSAL -
Abril de 2015
Preços dos principais cereais mantém a onda de baixa iniciada em Janeiro
Cereais e Oleaginosas
Pressionado ainda pela ampla disponibilidade mundial, o
Índice de Preços da Internacional Grains Council para os
cereais e oleaginosas (IGC GOI2000) continua em baixa, registando em Abril uma redução de 2% em relação ao mês
anterior.
O preço médio dos principais cereais caíram em Abril, face
às cotações do mês anterior, sendo –3.4% para o trigo, 3.2% para o milho e –1.6% para o arroz.
Os preços de exportação do trigo permaneceram em queda,
pelo 4º mês consecutivo, pressionados pelo alivio da preocupação com o impacto da adversidade climática nas principais áreas de cultivo, especialmente nos Estados Unidos,
União Europeia e Rússia. Apesar da previsão de menor colheita, a oferta global continua a um nível satisfatório.
Fonte: IGC
O mercado global do milho continua fortemente influenciado
pela previsão de oferta confortável no ano em curso,
2014/15, com as condições climáticas a favorecer o progresso das culturas na América do Sul.
Açúcar
O preço médio de exportação do açúcar apresentou em Abril um aumento de apenas 0.6%
em relação ao preço médio do mês anterior.
No meio de poucos movimentos, os preços mundiais do arroz voltam a enfraquecer em Abril. Na Tailândia, a pressão
do aumento da procura no mercado nacional durante o festival Songkran foi equilibrada pela fraca procura no mercado
internacional. Por outro lado, o impacto das compras pelos
importadores da Ásia e da África foi ofuscado pela suspensão temporária do leilão para a venda das reservas estatais.
A alta de preços provocada pela preocupação
com a oferta mundial a curto prazo foi equilibrada pela previsão de ampla disponibilidade
no ano agrícola em curso, 2014/15. É esperado boa colheita no Brasil, Índia e Tailândia,
maiores produtores e/ou exportadores do açúcar.
No Vietname, a pressão das compras de intervenção foi
equilibrada pela fraca procura para exportação, incluindo
pela China, maior comprador mundial nos últimos anos.
Milho: Evolução Mensal de preços - Variedades
230
210
190
France Grade 1 Wheat - Rouen
US HRW Wheat - Gulf
Fonte: ARFA
(com dados do IGC)
450
Milho Argentina
Milho USA
Milho Brasil
Fonte: ARFA
(com dados do IGC)
Arroz Thai 100%
Arroz Viet 5%
Arroz US Nº 2, 4%
abr-15
fev-15
mar-15
jan-15
dez-14
nov-14
set-14
out-14
jul-14
300
ago-14
abr-15
fev-15
mar-15
jan-15
dez-14
nov-14
set-14
out-14
jul-14
ago-14
jun-14
abr-14
350
mai-14
abr-15
fev-15
mar-15
jan-15
dez-14
nov-14
set-14
out-14
jul-14
ago-14
jun-14
abr-14
Argentina Wheat - Up River
Germany Grade B Wheat - Hamburg
US SRW Wheat - Gulf
150
500
400
170
150
550
jun-14
200
600
250
abr-14
250
Arroz: Evolução Mensal de preços - Variedades
650
270
FOB USD/Ton
FOB USD/Ton
300
mai-14
FOB USD/Ton
350
290
mai-14
Trigo: Evolução Mensal de preços - Variedades
400
Fonte: ARFA
(com dados do IGC)
IGC– International Grains Council
Edição Nº 59
Mercado Internacional
Abril-2015
TRIGO
Preços
Trigo: Evolução Anual e Mensal de preços
350
FOB USD/Ton
300
250
200
150
Var (%)
Mensal
(Abr./Mar.)
Var (%)
Homóloga
(Abr.15/Abr.14)
Var. (%)
Anual
abr-15
fev-15
mar-15
jan-15
dez-14
nov-14
set-14
out-14
jul-14
ago-14
jun-14
abr-14
mai-14
2015
2014
2013
2012
2011
2010
2009
100
Variação (%) do Preço médio
OBS: Média Trigo: Argentina-Up River,
Alemanha- Hamburg, Françe Grade 1-Rouen,
US HRW e SRW-Gulf
Fonte: ARFA
(com dados do IGC)
2015/14
Preços de exportação do trigo continuam em queda, com
o preço médio de Abril cerca de 3.4% abaixo da média
do mês anterior.
Em relação ao mês homólogo de 2014, o
preço médio do trigo em Abril corresponde a
uma redução de 31.4%.
A nível de variedades, verifica-se redução de 4.4% para
o trigo alemão, 4.3% para o Hard Red Winter (HRW),
3.8% para o francês, 3.0% para o trigo Soft Red Winter
(SRW) e 1.4% para o argentino.
Abastecimento
Milhões de Toneladas
2013/14 2014/15
Est.
Prev.
Trigo
2012/13
Produção
655
713
Consumo
676
Comércio
141
Stock
171
2015/16 Proj.
26
Mar.15
23
Abr.15
721
709
705
698
709
711
711
155
152
150
151
187
199
196
194
Dados: IGC
Previsão campanha agrícola 2014/15
Devido a revisão em alta da colheita na Rússia e no
Paquistão, a previsão para a produção global em
2014/15 foi elevada em 3 MT, ficando em 721 MT.
Face a previsão de expansão da área de plantio, a
produção global em 2014/15 excede a estimativa do
ano anterior em cerca de 1.1%.
O consumo global permaneceu inalterado em relação à previsão de Março, 709 MT, porém excedendo
em 2% a estimativa de 2013/14, liderado por maior
consumo em alguns mercados asiáticos e da África.
O comércio global também manteve o mesmo registo da previsão anterior, (152 MT), ficando cerca
de 1.9% aquém da estimativa de 2013/14.
Previsão para o stock no ano 2014/15 foi elevada
para 199 MT, reflectindo principalmente o aumento
das reservas dos maiores exportadores. Nestes países é esperado um aumento de 20% do stock.
Projecção para o ano 2015/16
Face a revisão em baixa da colheita na Argentina,
China e Índia, a produção global em 2015/16 foi cortada em 4 MT. Projectada em 705 MT representa
uma queda de 2.2% em relação ao ano anterior, porém excedendo em 3% a média dos últimos 5 anos.
O consumo global manteve-se projectado em 711
MT, ficando ligeiramente acima da previsão de
2014/15. O aumento do consumo para alimentação
humana deverá ser parcialmente equilibrado pela
redução no setor forrageiro.
Apesar da revisão em alta, o comércio global projectado em 151 MT, continua ligeiramente abaixo do ano
anterior, devido principalmente à redução da importação por alguns países asiáticos.
O stock global foi cortado em 2 MT, refletindo a redução da reserva na China e Índia.
Em relação ao ano 2014/15, o stock global representa uma queda de 2.5%, espelhando em parte a redução do nível das reservas dos maiores exportadores.
2
Edição Nº 59
Mercado Internacional
Abril -2015
MILHO
Preços
O preço médio do milho permaneceu em baixa, registando em
Abril uma queda de 3.2% em relação à média do mês de Março.
Em termos de variedades, regista-se no período uma queda
de 1.0% para o milho argentino e um aumento de 0.1% para o
americano. O preço do milho brasileiro, indisponível desde
finais do mês de Dezembro, foi cotado na última semana de
Abril a USD 158 FOB a tonelada.
Milho: Evolução Anual e Mensal de preços
350
300
Variação (%) do Preço médio
Var. (%)
Homóloga
(Abr.15/Abr.14)
FOB USD/Ton
250
Var. (%)
Mensal
(Abr./Mar.)
Var. (%)
Anual
(2015/14)
200
150
100
abr-15
fev-15
mar-15
jan-15
dez-14
nov-14
set-14
out-14
jul-14
ago-14
jun-14
abr-14
mai-14
2015
2014
2013
2012
2011
2010
Relativamente ao período homólogo de
2014, o preço médio do mês de Abril representa uma redução de 27.8%.
2009
OBS: Média Milho: Argentina, USA e Brasil
50
Fonte: ARFA
(com dados do IGC)
Abastecimento
2013/14 2014/15
Est.
Prev.
Milho
2012/13
Produç ão
866
992
Consumo
863
947
Comérc io
99
130
Stoc k
Milhões de Toneladas (MT)
2015/16 Proj.
26
Mar.15
23
Abr.15
994
941
951
970
961
969
121
118
118
119
174
198
171
181
Dados: IGC
Previsão campanha agrícola 2014/15
Face a melhoria da perspectiva da colheita no Brasil e revisão em alta da produção no hemisfério
norte, a produção global foi em 2 MT, situando-se
em nível recorde, 994 MT.
Apesar da revisão em baixa, devido a redução do
consumo na China, Estados Unidos e Argentina, o
consumo mundial em 2014/15 supera em 2.4% a
estimativa do ano anterior.
O comércio global foi elevado para 118 MT, ficando cerca de 2.5% abaixo do ano 2013/14.
Face a revisão em alta em vários países, incluindo
nos Estados Unidos e China, o stock global foi
revisto em 198 MT, maior nível desde 1986/87.
Projecção para o ano 2015/16
Produção global para o ano 2015/16 foi elevada em 10
MT, reflectindo a revisão em alta em várias regiões, incluindo na União Europeia, China e África do Sul. Entretanto projectada em 951 MT, representa uma queda de
4,5% em relação ao ano anterior.
Com a previsão de queda do consumo no setor forrageiro, parcialmente equilibrada pelo aumento no setor industrial, o consumo global deverá registar em 2015/16
uma queda de apenas 0.1%. A redução do consumo no
setor forrageiro nos Estados Unidos, União Europeia
(UE) e Países da Comunidade dos Estados Independes
(CEI), é justificada pela redução da oferta.
Face à previsão de menor colheita em alguns importadores e maior procura no setor forrageiro pelos mercados da Ásia, América Latina e norte da África, projectase para 2015/16 um ligeiro aumento no comércio global.
Apesar da revisão em alta de 10 MT, os dados apontam
para uma queda de 8.6% do stock global no final do
ano 2015/16. É esperado uma queda de 23% no nível
das reservas nos maiores exportadores.
3
Edição Nº 59
Mercado Internacional
Abril -2015
ARROZ
Preços
O preço médio do arroz volta a enfraquecer, registando em
Abril uma queda de 1.6% em relação à média do mês anterior.
Em termos de variedades, verifica-se uma queda de 2.5%,
2.1% e 0.5%, respectivamente para o arroz Thai 100%
Grade B, Viet 5% broken e USA Nº 2, 4%.
Arroz: Evolução Anual e Mensal de preços
600
FOB USD/Ton
550
Variação (%) do Preço médio
Var. (%)
Anual
400
350
300
250
200
Relativamente ao mês homólogo de 2014, o
preço médio de Abril representa uma redução
de 8.8%.
abr-15
fev-15
mar-15
jan-15
dez-14
set-14
out-14
jul-14
ago-14
jun-14
abr-14
mai-14
2015
2014
2013
2012
OBS: Média Arroz: Thai 100%,
Viet 5% e USA Nº 2, 4%
2011
150
nov-14
2015/14
2010
Var (%)
Homóloga
(Abr.15/Abr.14)
450
2009
Var (%)
Mensal
(Abr./Mar.)
500
Fonte: ARFA
(com dados do IGC)
Abastecimento
Milhões de Toneladas (MT)
Arroz
2011/12 2012/13
2013/14
Est.
2014/15 Prev.
Produção
467
472
476
26
Mar.15
475
Consumo
458
469
479
483
483
Comércio
39
39
43
42
41
109
112
109
101
100
Stock
23
Abr.15
474
Dados: IGC
Produção global para o ano 2014/15 foi ligeiramente cortada em Abril, ficando cerca de 2 MT
abaixo do recorde do ano passado. A queda se
deve a previsão de menor colheita nos grandes
exportadores, sendo –6% na Tailândia e –2% na
Índia.
Previsão para o consumo global continua em nível recorde, 483 MT, reflectindo maior consumo para a alimentação
humana nos países asiáticos, onde a população tem crescido a um ritmo acelerado.
Após atingir nível recorde no ano passado, o comércio
global deverá contrair-se em cerca de 4.7% no ano
2014/15. Essa redução é provocada pela queda das transferências para os mercados asiáticos.
Apesar da redução, o comércio mundial, 41 MT, representa 2º valor mais alto já alcançado.
Face a queda das reservas nos maiores exportadores,
prevê-se um stock mundial de 100 MT no final do ano
2014/15, representando menor nível desde 2009/10.
SOJA
O mercado de soja continua influenciado pela ampla disponibilidade mundial, com pressão adicional do ritmo acelerado da colheita na América do Sul.
O índice de preços de soja continua em baixa, registando
uma ligeira queda em Abril (-0.8%) em relação ao índice
do mês anterior.
4
Edição Nº 59
Mercado Internacional
Abril -2015
Abastecimento
Milhões de Toneladas (MT)
Soja
2011/12 2012/13
2013/14
Est.
Impulsionado pela revisão em alta da produção, o
consumo mundial para o ano 2014/15 foi ligeiramente elevado em Abril. Previsto em 301 MT, este continua em nível recorde e excede em 6.7% a estimativa
do ano passado. É esperado maior consumo para
alimentação humana e animal.
2014/15 Prev.
26
Mar.15
23
Abr.15
Produção
241
272
285
314
317
Consumo
254
267
282
300
301
Comércio
94
99
111
116
116
Stock
23
28
30
44
47
Face à queda do ritmo das compras pela China, maior importador mundial, o comércio global de soja
deverá crescer timidamente em 2014/15. Entretanto,
previsto em 116 MT, o comércio mundial ultrapassa o
volume do ano anterior em 4.5%.
Dados: IGC
Devido a revisão em alta na América do Sul e na
Ucrânia, a produção global para o ano 2014/15 foi
elevada para 317 MT, excedendo assim em 11.2% a
estimativa do ano passado e representando valor
mais alto já alcançado.
O stock global no ano 2014/15 continua em nível
recorde, superando em 56.7% o nível do ano passado. Grande parte desse aumento se deve ao aumento das reservas nos maiores exportadores.
AÇÚCAR
O mercado global do açúcar durante a primeira quinzena de
Abril foi pressionado pela preocupação com a escassez da
oferta mundial a curto prazo. Essa possível escassez, se
deve a grande volume de exportação realizada em Março,
especialmente pelo Brasil. Neste país, onde a colheita se
encontra na sua fase inicial, os operadores económicos
estão preocupados com possível perturbação no escoamento do produto nos próximos meses.
Há também percepção por parte dos operadores económicos da existência de contratos para entrega de grande volume de açúcar em Maio.
Variação (%) do Preço médio
Var (%)
Mensal
(Abr./Mar.)
Var (%)
Homóloga
(Abr.15/Abr.14)
Var. (%)
Anual
(2015/14)
Na segunda quinzena de Abril, o mercado global foi pressionado pela ampla disponibilidade no ano agrícola em curso,
2014/15. É esperado boa colheita no Brasil, Índia e Tailândia, maiores produtores e/ou exportadores do açúcar.
Açúcar: Evolução Anual e Mensal de preços
800
600
500
400
300
abr-15
fev-15
mar-15
jan-15
dez-14
nov-14
set-14
out-14
jul-14
ago-14
jun-14
abr-14
mai-14
2015
2014
2013
2012
2011
OBS: Preço médio do Açúcar
Refinado/cristal
2010
200
2009
Comparado ao mês homólogo de 2014, o
preço médio de Abril representa uma redução de 20.1%.
700
FOB USD/Ton
O preço médio do açúcar apresentou relativa estabilidade em Abril, registando um aumento de apenas 0.6%, em relação ao mês
anterior.
Fonte: ARFA (com dados da
Sugaronline)
Relatório Mensal do Mercado Internacional - RMMI - é uma publicação editada pela ARFA—Agência de Regulação e Supervisão dos Produtos
Farmacêuticos e Alimentares, entidade que tem por atribuição o seguimento do mercado dos produtos alimentares de primeira necessidade.
Trata-se de um Relatório editado desde Janeiro de 2010, com divulgação restrita até Junho de 2012 e fornece informações sobre comportamento
do Mercado Internacional dos cereais e açúcar, tendo como fontes sites especializados acedidos por assinatura.
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