Die Art der neue Außenfinanzierung

Die neue Art der
Außenfinanzierung
reverse
factoring
BANK
Die typische Form der
Außenfinanzierung
In der klassischen Form der Außenfinanzierung werden kurzfristige
Fremdmittel von Banken und Lieferantenkredite parallel eingesetzt, da in
der Regel keines der beiden genannten
Mittel alleine in der Lage ist, die
benötigte Liquidität eines Unternehmens dauerhaft zu sichern.
Bankkredit
factoring auch mit wenigen,
ausgesuchten Lieferanten umgesetzt
werden.
Wie? Vier Schritte zum Ziel!
1. Gemeinsam wird die
Höhe der zusätzlich
gewünschten Liquidität
ermittelt ...
BMP und Lieferant schließen einen
Factoringvertrag, der nur den Ankauf
der Forderungen des Lieferanten
gegen die Firma umfasst. So kann der
Lieferant seinen Liquiditätsbedarf
künftig bedarfsgerecht decken.
Wie viel Liquidität wird benötigt, was
kann zur Verfügung gestellt werden?
Antworten hierauf gibt eine gemeinsame Analyse. Je nach Liquiditätsbedarf kann BMP reverse
Auf der Basis dieses Forderungsankaufs „bezahlt“ BMP die Lieferantenrechnung sofort und zieht 3%
Skonto. Weitere Kosten fallen im
Normalfall nicht an. Die Firma wird
2. BMP kauft Lieferantenforderungen und bezahlt
diese Rechnungen sofort ...
FIRMA
LIEFERANT
3. BMP verlängert der
Firma die ursprünglichen
Lieferantenziele ...
BMP reverse Factoring ersetzt
Bankverbindlichkeiten durch Lieferantenkredite. Und gleichzeitig wird
die Firma Skontozahler! Das spart
Kosten, verbessert die Einkaufsposition und schafft Unabhängigkeit
gegenüber Banken!
Bankkredit
Zahlungsziel
30 Tage
somit Skontozahler. Der Einkauf wird
sich freuen!
Die innovative Form der
Außenfinanzierung
BANK
FIRMA
Die Inanspruchnahme von Lieferantenkrediten wird dabei durch das
Kräfteverhältnis Firma/Lieferant
sowie die Finanzstärke des Lieferanten begrenzt. Gerade dieses Verhältnis ist in wirtschaftlich schweren Zeiten oft belastet.
BMP und die Firma treffen nun eine
Vereinbarung über die Bezahlung der
ursprünglichen Lieferantenrechnung,
bspw. nach 60 Tagen anstelle bisher 30
Tage. Das Bankkonto wird sich
freuen!
4. Zusätzliche Liquidität
zum Abbau von
Bankverbindlichkeiten ...
Längere Zahlungsziele erhöhen
kostenlos (!) die Liquidität. Trotzdem
ist der Lieferant zufrieden, hat er sein
Geld doch schon lange erhalten...
Der Liquiditätsgewinn macht sich auf
dem Bankkonto der Firma bemerkbar,
spart Zinsen und reduziert Abhängigkeiten. Ihre Bank ...!?
Zahlungsziel
30 Tage
Zahlungsziel
30 Tage
+ “X”
reverse
factoring
FACTOR
ag ch
rtr na
Ve ort ung
g f ll
rin so ste
cto ung gs
a
F hl un
Za chn
Re
LIEFERANT
Bilanzielle Auswirkungen
des reverse factoring
A
Forderungen
Warenlager
....
Firmenbilanz
100
100
...
In der klassischen Gewinn- und
Verlustrechnung schmälert der Zinsaufwand für kurzfristige Kreditinanspruchnahmen den Ertrag.
P
Bank
100
Lieferantenverb. 100
....
...
GuV
S
Zinsaufwand
Gewinn
Mittels reverse factoring
verbleiben Zinsen und erhöhte Gewerbesteuer künftig gewinnerhöhend
im Unternehmen, fließen also nicht
wie bisher ans Finanzamt oder die
Bank.
10
90
A
H
Ertrag
100
Firmenbilanz
Forderungen
Warenlager
....
100
100
...
P
Bank
Factor/BMP.
....
0
200
...
Zinsaufwand
Gewinn
Und wer bezahlt das?
Der zwischengeschaltete Factor muss
ebenfalls wirtschaftlich arbeiten. Wer
bezahlt also BMP für ihre Dienstleistung?
Der Factoring-Vertrag über den
Verkauf der Forderungen wird zwischen Lieferant und BMP geschlossen. Also muss der Lieferant diese
Dienstleistung “bezahlen”, in der
Regel durch Gewährung von 3%
Skonto.
Damit tritt die Firma künftig als
geschätzter Skontozahler auf, mit
allen Vorteilen, die dies im Einkauf mit
sich bringt ...! Wie gesagt, Ihr Einkauf
wird sich freuen!
Auch der Lieferant verbessert seine
finanzielle Lage durch den sofortigen
Zahlungseingang deutlich. Kann er
GuV
S
Durch den Abbau von Bankverbindlichkeiten erhöht sich das
“working-capital” und beeinflusst die
Bilanzrelationen positiv.
Jedem ist klar, dass Gewinnsteigerung
nicht einfach durch Umverteilung von
Verbindlichkeiten zu erreichen ist.
Im Falle einer ununterbrochenen Inanspruchnahme der kurzfristigen
Bankkredite fällt zusätzlich erhöhte
Gewerbesteuer an.
doch nun seinerseits diese Mittel
gewinnbringend einsetzen, bspw. im
Einkauf. Mal sehen, vielleicht beeinflusst dies sogar seine künftige
Preisgestaltung positiv ?!? Seine
Außenstände sinken, die Bilanzrelationen verbessern sich.
Diese „win-win“ – Situation sorgt
auch für die notwendige Akzeptanz
0
100
Ertrag
H
100
von BMP reverse Factoring auf
der Lieferantenseite; die Lieferanten
fühlen sich gut betreut und sinnvoll
unterstützt – im Interesse einer
langfristig guten Partnerschaft.
BMP reverse Factoring schafft
also sowohl auf der Firmen- als auch
auf der Lieferantenseite Liquiditätsund Kostenvorteile, obwohl man Geld
normalerweise nur einmal ausgegeben
kann und bekanntlich einer immer der
Verlierer sein muss. Ihre Bank ...!
Die Vorteile:
FIRMA
LIEFERANT
Abbau von Bankverbindlichkeiten
Sofortiger Zahlungseingang
Verbesserung der Liquidität
Verbesserung der Liquidität
Steigerung des Gewinns
Wegfall des Delkredererisikos
Umsatzfinanzierung
In einem “stillen” Verfahren werden die Außenstände eines Unternehmens über
Bankpartner finanziert. Gleichzeitig werden die Forderungen gegen Ausfall
versichert.
klassisches
Factoring
Die kompletten Forderungen eines Unternehmens werden an die Becker, Müller
& Partner GmbH verkauft. Durch den Rechtsübergang ist die BMP GmbH auch
für das komplette Inkasso zuständig.
Einzelfactoring
Was hat die Becker, Müller &
Partner GmbH noch zu bieten?
Nach Abschluss eines Rahmenvertrages werden der Becker, Müller & Partner
GmbH sporadisch einzelne Forderungen zum Kauf angeboten.
Liquiditätssteigerung und Sicherung der Außenstände ist hier das Ziel. Die
Unternehmen erhalten dadurch einen deutlich größeren Handlungsspielraum
und können z.B. Skontoziele ausnutzen, ohne dass die Abtretung der
Forderungen nach außen bekannt wird (sog. ”stilles” Verfahren).
Wie in der Umsatzfinanzierung sind Liquiditätssteigerung und Sicherung der
Außenstände das Ziel. Das offene Verfahren wirkt oft positiv auf das
Zahlungsverhalten säumiger Debitoren. Durch die veränderte Rechtssituation
gehören positive Effekte in der Bilanz ebenfalls zu den Vorteilen dieses
Verfahrens.
Dieses Verfahren bietet den Vorteil, gelegentlichen Liquiditätsbedarf über
Factoring abzudecken.
Becker, Müller & Partner GmbH
Debitorenmanagement im Mittelstand
Dürener Str. 293, 50935 Köln
Telefon: (0221) 94 36 94 -0
Telefax: (0221) 94 36 94 -99
Internet: www.bmp-finanz.de
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