Übernahmeangebot von Capital Stage für Aktien der CHORUS

Übernahmeangebot von Capital Stage für Aktien der CHORUS Clean Energy Die Capital Stage AG unterbreitet den Aktionären der CHORUS Clean Energy AG ein Übernahmeangebot.
Der Hamburger Solar- und Windparkbetreiber bietet den Aktionären einen Aktientausch an: CHORUSAktionäre können ihre CHORUS-Aktien (ISIN: DE000A12UL56 und DE000A2BPKL6) in Capital StageAktien (ISIN: DE0006095003) umtauschen. Es handelt sich dabei um ein mit dem Management von
CHORUS abgestimmtes Angebot, von dem beide Unternehmen profitieren. Durch den Zusammenschluss
entsteht einer der führenden börsennotierten Erzeuger Erneuerbarer Energien in Europa mit einer
Gesamtkapazität von mehr als 1 Gigawatt. Das entspricht der notwendigen Kapazität, um jährlich mehr als
eine halbe Million Haushalte mit Strom zu versorgen.
Gründe für den Zusammenschluss
GRÖSSTER UNABHÄNGIGER BETREIBER VON WIND- UND SOLARPARKS IN EUROPA
Größe des Unternehmens
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Mehr als 1 Gigawatt starkes
Portfolio
Marktpositionierung
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824 Mio. €1 kombinierte
Marktkapitalisierung
171 Mio. €2 gemeinsamer
Umsatzerlös
137 Mio. €2 gemeinsames
EBITDA
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Stärkung des bestehenden
Portfolios in den Kernmärkten
Deutschland, Frankreich und
Italien
Komplementäre Präsenz im
Vereinigten Königreich,
Österreich, Schweden und
Finnland
Attraktivität der Aktie
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Asset Management als neue
strategische Säule
Voraussichtlich höherer
Streubesitz und höhere
Handelsumsätze
Verbessertes Index-Ranking
mit Mittelfristziel der
Aufnahme in den
Auswahlindex MDAX
Gesteigertes Interesse auch
bei internationalen Investoren
und Analysten
Auf Basis der neuen Anzahl der nach vollständiger Annahme des Angebots ausstehenden Aktien und des XETRA-Schlusskurses vom
27. Mai 2016.
2 Auf Basis der kombinierten Finanzdaten des Geschäftsjahres 2015 gemäß Anhang 3 der Angebotsunterlage.
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Vorteile für Sie als CHORUS-Aktionär
PARTIZIPATION AM WERTSTEIGERUNGSPOTENZIAL
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Sie partizipieren an dem Wertsteigerungspotenzial, das durch die kombinierte Marktstärke beider
Unternehmen und Synergieeffekte auf der Umsatz- und Kostenseite freigesetzt wird.
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Sie profitieren von einem internationalen Wettbewerber im Bereich Erneuerbare Energien.
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Sie beteiligen sich am größten unabhängigen Solar- und Windkraftanlagenbetreiber in Deutschland.
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Sie begleiten die Erschließung neuer Wachstumsquellen durch den möglichen Eintritt in weitere Länder, den
Erwerb zusätzlicher (großvolumiger) Kapazitäten und die mögliche Durchführung weiterer strategischer
Zusammenschlüsse.
Sie investieren in einen verlässlichen Dienstleister für institutionelle Anleger im In- und Ausland sowie
wichtigen Meinungsführer bei laufenden und künftigen Gesprächen zur Entwicklung der Energiebranche.
Sie erhalten Aktien, die durch einen voraussichtlich höheren Streubesitz und Handelsumsatz an Attraktivität
gewinnen.
Sie profitieren weiterhin von einer aktionärsfreundlichen Dividendenpolitik.
Kontakt:
Capital Stage, Till Gießmann, Leiter Investor und Public Relations
Tel.: 040/378562-2222, Fax: 040/378562-129
Email: [email protected], www.capitalstage.com
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Übernahmeangebot von Capital Stage für Aktien der CHORUS Clean Energy Eckdaten des Angebots
ATTRAKTIVE PRÄMIE VON 36 % FÜR CHORUS-AKTIONÄRE
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Für je drei (3) eingereichte CHORUS-Aktien werden CHORUS-Aktionären fünf (5) Capital Stage-Aktien
geboten. Das entspricht rechnerisch 1,67 Capital Stage-Aktien pro eingereichter CHORUS-Aktie.
Der implizierte Angebotspreis pro CHORUS-Aktie beträgt 11,50 €1 und stellt für CHORUS-Aktionäre eine
attraktive Prämie in Höhe von 36 %2 dar.
Das Übernahmeangebot ist nur dann erfolgreich, wenn die Mindestannahmequote von mindestens 50 % der
zum 28. Juli 2016 ausstehenden CHORUS-Aktien plus eine CHORUS-Aktie erfüllt wird. Mit dem CHORUSAufsichtsratsvorsitzenden und größten CHORUS-Aktionär, Peter Heidecker, sowie CHORUSVorstandsmitglieder haben sich bereits Aktionäre von knapp 15 % des CHORUS-Grundkapitals unwiderruflich
verpflichtet, ihre CHORUS-Aktien zu tauschen.
Die neuen Aktien notieren an der Frankfurter Wertpapierbörse mit Dividendenberechtigung für 2016.
1 Auf
Basis des von der BaFin mitgeteilten dreimonatigen volumengewichteten Durchschnittskurses (VWAP) von 6,90 € pro Capital StageAktie zum 29. Mai 2016 vor Ankündigung des Übernahmeangebots.
2 Auf Basis des von der BaFin mitgeteilten dreimonatigen VWAP von 8,48 € pro CHORUS-Aktie zum 29. Mai 2016 vor Ankündigung des
Übernahmeangebots.
Fragen und Antworten
WAS SIE ALS CHORUS-AKTIONÄR WISSEN SOLLTEN
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Wie können CHORUS-Aktionäre das Angebot
annehmen?
CHORUS-Aktionäre können das Übernahmeangebot
innerhalb der Annahmefrist bis zum 16. September
2016, 24:00 Uhr MESZ, durch eine schriftliche
Erklärung gegenüber ihrer Depotbank annehmen,
vorbehaltlich der möglichen Verlängerung des
Annahmezeitraums.
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Wann erhalten CHORUS-Aktionäre, die das
Angebot annehmen, die Capital Stage-Aktien?
CHORUS-Aktionäre, die das Angebot annehmen,
erhalten die Capital Stage-Aktien nach Vollzug der
Transaktion, das heißt insbes. nach Ablauf der
Annahmefristen und Eintritt aller bestehenden
Bedingungen. Das wird voraussichtlich im 4. Quartal
2016 sein.
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Entstehen für CHORUS-Aktionäre Kosten?
Der Umtausch der CHORUS-Aktien in Capital StageAktien über eine Depotbank in Deutschland ist für die
CHORUS-Aktionäre grundsätzlich kosten- und
gebührenfrei.
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Welche Auswirkungen hat es, wenn ich als
CHORUS-Aktionär das Angebot nicht
annehme?
Kommt die Transaktion zustande, so bleiben die
Aktien der CHORUS-Aktionäre, die das Angebot nicht
angenommen haben, bis auf Weiteres handelbar. In
Abhängigkeit von der Annahmequote des Angebots
kann jedoch das frei handelbare Aktienvolumen
sinken. Das Kursniveau, die Liquidität und die
Handelbarkeit der Aktie können beeinträchtigt und
deutliche Kursschwankungen nicht ausgeschlossen
werden.
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Wo erhalten CHORUS-Aktionäre weitere
Informationen?
Die Angebotsunterlage steht auf der Website
www.capitalstage.com unter der Rubrik „Investor
Relations – Öffentliches Übernahmeangebot
CHORUS Clean Energy“ zur Verfügung. Gedruckte
Exemplare können kostenfrei z.B. per Fax (+49 69
7447 7816) oder per E-Mail an
([email protected]) bestellt werden.
DISCLAIMER: Bitte beachten Sie, dass die Angebotsunterlage, die allein für das Übernahmeangebot maßgebend ist, weitere Informationen zu dem
Übernahmeangebot enthält. Aktionären und Anlegern wird dringend empfohlen, die Angebotsunterlage sowie alle anderen für das Übernahmeangebot
maßgeblichen Unterlagen vollständig und aufmerksam zu lesen, sobald diese verfügbar werden, da sie wichtige Informationen enthalten. Das vorliegende
Dokument stellt weder ein Angebot zum Tausch noch eine Aufforderung zur Abgabe eines Angebots zum Tausch von Aktien der CHORUS Clean Energy AG und
der Capital Stage AG dar. Die endgültigen Bedingungen und weitere das Angebot betreffende Bestimmungen sind in der Angebotsunterlage enthalten, deren
Veröffentlichung durch die Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht am 28. Juli 2016 gestattet wurde. Inhaber von CHORUS-Aktien können diese
Dokumente auf der Website www.capitalstage.com unter der Rubrik „Investor Relations – Öffentliches Übernahmeangebot CHORUS Clean Energy“ einsehen. 2