Oferta de troca de notas bancarias_19dez03_por

FATO RELEVANTE
A GERDAU S.A. (Bovespa: GGBR, NYSE: GGB e Latibex: XGGB) comunica que sua subsidiária
na América do Norte, Gerdau AmeriSteel Corporation (TSX:GNA.TO), anunciou o início da oferta
de troca de notas bancárias (Senior Notes) conforme press release hoje divulgado e abaixo
reproduzido em tradução livre.
“GERDAU AMERISTEEL CORPORATION ANUNCIA INÍCIO DA OFERTA DE TROCA DE
NOTAS BANCÁRIAS (SENIOR NOTES)
A Gerdau Ameristeel Corporation (TSX:GNA.TO) anunciou hoje o início da oferta de permuta de
até US$405.000.000 do principal das notas bancárias com cupom de 10 3/8% (10,375%) e
vencimento em 2011 (as “notas permutáveis”) da Gerdau Ameristeel Corporation (“Gerdau
Ameristeel”) e da GUSAP Partners (emissora das notas juntamente com a Gerdau Ameristeel, as
“emissoras”) pelas notas em circulação as quais foram oferecidas em oferta privada em junho de
2003. As emissoras, em 18 de dezembro de 2003, protocolaram o registro do prospecto relativo a
oferta de permuta na Comissão de Valores Mobiliários de Ontário (Ontário Securities Commission)
e receberam, hoje, a declaração de registro efetivo nos EUA.
A oferta de permuta será realizada conforme o Acordo de Direitos Registrados (Registration Rights
Agreement) datado de 27 de junho de 2003, pelo qual os emitentes concordam em registrar
quantidades substancialmente iguais, e incluindo garantias incondicionais sobre as Notas por
algumas subsidiárias da Gerdau Ameristeel, e oferecem as notas registradas pelas emitidas.
As notas permutáveis (incluindo a garantia da subsidiária) terão substancialmente a mesma forma
e termos das notas existentes em circulação, exceto que as notas permutáveis serão emitidas, em
Ontário, através do prospecto e registradas de acordo com a US Securities Act de 1933, e não
estarão sujeitas a restrições na transferência. As notas permutáveis terão um número CUSIP
diferente das notas originais. Quaisquer notas não permutadas continuarão a ter as restrições de
transferência originais.
Os emitentes aceitarão permutar toda e quaisquer notas que forem apresentadas dentro das
regras estabelecidas e não retiradas antes das 17:00, horário de Nova York, em 23 de janeiro de
2004, a não ser que haja uma extensão do prazo limite. Cópias do prospecto e dos formulários de
transferência governando o processo estão sendo enviados por correio aos detentores das notas.
Cópias adicionais poderão ser solicitadas ao Agente de Permuta, SouthTrust Bank, bastando
telefonar para Woodie Alston no telefone (205) 254-4131 ou para Candace Miller no telefone (205)
254-5486.
A íntegra do Press Release divulgado hoje pela Gerdau AmeriSteel Corporation pode ser
acessada através do site da Empresa no endereço www.gerdauameristeel.com
Rio de Janeiro, 19 de dezembro de 2003
Osvaldo Burgos Schirmer
Vice-Presidente Executivo
Diretor de Relações com Investidores