Schroder International Selection Fund Middle East

Setembro 2016
Todos os dados em 31 Agosto 2016
Schroder International Selection Fund
Middle East
Acções B Acc
Objetivo e política de investimento
Data de lançamento do fundo
03 Setembro 2007
Proporcionar a valorização do capital, principalmente através do investimento em ações e títulos relacionados com
ações de empresas do Oriente Médio, incluindo empresas nos mercados emergentes do Mediterrâneo. O portfólio
pode ainda, até certo ponto, procurar exposição aos mercados do Norte da África.
Tamanho do fundo (Milhão)
USD 126,1
Considerações sobre o risco
Preço da ação ao fim do mês (USD)
10,21
Os investimentos em acções estão sujeitos ao risco de mercado e, potencialmente, ao risco da taxa cambial. Este
fundo pode utilizar instrumentos derivados financeiros como parte do processo de investimento. Isto pode
aumentar a volatilidade dos preços do fundo ao amplificar os eventos de mercado. Os investimentos em mercados
emergentes estão sujeitos ao risco de mercado e, potencialmente, ao risco da taxa cambial e liquidez.
Número total de aplicações
51
Análise do Desempenho
Índice de referência
MSCI Arabian Markets and Turkey with
Saudi Arabia Domestic capped at 20%
Rentabilidade
(%)
1 mês
3 meses
6 meses
Desde o
início do
ano
1 ano
-0,4
1,7
5,6
3,4
0,4
3,0
7,1
5,0
Fundo
Gestor do fundo
Tom Wilson & Rami Sidani
Índice de referência
Desempenho Anual (%)
Fundo gerido desde
03 Setembro 2007
Rendimento de distribuição
1,89 %
Fundo
Índice de
referência
17,7
16,8
Alfa (%)
2,2
---
Beta
1,0
---
Rácio de Informação
0,4
---
Índice de Sharpe
0,0
-0,1
Ex-Ante Tracking Error (%)
4,8
---
As relações anteriores são baseadas nos dados de
desempenho com diferentes preços de compra.
Rácios Financeiros
Fundo
Preço/Valor Contabilístico
Índice de
referência
1,3
1,4
PER (preço/resultados)
12,5
12,0
PER previsto
10,7
12,0
ROE (rentabilidade dos
capitais próprios) (%)
13,0
14,8
Dividend Yield
(dividendo/preço) (%)
3,3
3,8
Crescimento dos
Resultados últimos 3 anos
(%)
6,5
8,8
-1,7
2,5
38,9
2,1
-3,5
-3,2
13,2
-8,3
2015
2014
2013
2012
2011
Fundo
-18,8
12,4
16,7
30,6
-21,1
Índice de referência
-20,7
9,8
3,5
24,7
-21,2
90,0
80,0
70,0
60,0
50,0
40,0
30,0
20,0
10,0
0,0
-10,0
Ago 2011
A Morningstar é a fonte dos Ratings Morningstar.
Mai 2012
Jan 2013
Set 2013
Mai 2014
Jan 2015
Set 2015
Mai 2016
Fundo
Índice de referência
O desempenho anterior não é um indicador confiável dos resultados futuros. O valor das ações e a renda
podem cair ou crescer e os investidores podem não receber a quantidade originalmente investida.
Todos os dados de rendibilidade do fundo são calculados com base no Valor Patrimonial Líquido, com
rendimentos líquidos intermédios reinvestidos. Não há dados disponíveis nos periodos em que não seja mostrada
nenhuma rentabilidade. Caso a classe de acções seja criada após a data de lançamento do fundo, é utilizada uma
rendibilidade passada simulada, baseada na rendibilidade de uma classe de acções existente no fundo, tendo em
conta a diferença no total de comissões cobradas num e noutro caso, e incluindo o impacto de qualquer comissão
por desempenho, segundo corresponda.
Poderão surgir algumas diferenças de desempenho entre o fundo e o índice, uma vez que o valor do fundo é
calculado numa altura diferente daquela em que é calculado o valor do índice.
A 01/09/2012, o MSCI Arabian Markets and Turkey with Saudi Arabia Domestic Capped at 20% substituiu o 80%
MSCI Arabian Markets and Turkey + 20% S&P Saudi Arabia Large/Mid Cap. O track record completo do índice
anterior foi anexado ao do novo.
Fonte: Schroders
Esses múltiplos financeiros referem-se à média das
participações contidas na carteira do fundo e do
Benchmark (quando mencionado), respectivamente.
http://SISF-Middle-East-B-Acc-FMR-LAPT
5 anos
Rentabilidade (%)
Estatísticas Essenciais em 3 anos
Volatilidade anual (%)
Desde
Lançamento
3 anos
Schroder International Selection Fund Middle East
Dez maiores aplicações
Análise de títulos
Setor
% VPL
1. Emaar Properties
Imóveis
9,6
2. Akbank
Finanças
5,7
3. National Bank of Kuwait
Finanças
4,9
4. Qatar National Bank
Finanças
4,6
5. Rabigh Refining & Petrochemical
Energia
3,8
6. Commercial International Bank Egypt
Finanças
3,7
7. Dubai Parks & Resorts
Bens de Consumo Opcionais
3,7
8. Al Rajhi Bank
Finanças
3,7
9. Saudi Industrial Investment Group
Materiais
3,5
10. Six Of October
Imóveis
3,5
Total
Sobreponderações
Os dados relativos às sobreponderações e
subponderações são baseados na exposição do
fundo a títulos agrupados pelo nome do emitente.
Alocação de ativo
(%)
6,3 Emirates Telecommunications
Rabigh Refining &
Petrochemical
3,7
Dubai Parks & Resorts
3,7
Six Of October
3,5
Emirates REIT
3,3
Masraf Al Rayan
11,0
17,5
10,9
12,5
13,9
9,0
9,4
7,7
2,3
4,6
2,2
4,3
7,7
2,9
1,5
2,8
4,6
1,4
0,0
0,0
0,0
Bens de Consumo Opcionais
Energia
Indústria
Serviços Públicos
Produtos de 1a. necessidade
Saúde
Derivados
Ativos líquidos
Informação
Schroder Investment Management (Luxembourg) S.A.
5, rue Höhenhof
1736 Senningerberg
Luxembourg
2,7
-1,9 >=1000<2000 milhões
-1,9 >=2000<5000 milhões
27,6
>=5000 milhões
52,7
Não classificado
0,0
6,0
País
47,5
Materiais
(%)
-2,3 <500 milhões
-2,0 >=500<1000 milhões
38,4
Finanças
Índice de
referência
Tel: (352) 341 342 212
Fax: (352) 341 342 342
Pela sua segurança, as conversas podem ser
gravadas ou monitoradas.
Kuwait Finance House
(%) Divisão por
-4,6 Capitalização Bolsista
Setor
Serviços de Telecomunicações
Os ativos líquidos incluem dinheiro,
depósitos e instrumentos do mercado de
dinheiro com vencimento máximo de 397
dias. Nenhum deles faz parte do objetivo
nem da política dos principais
investimentos previstos. O compromisso
associado aos contratos de futuros
sobre o índice de acções, caso exista, é
deduzido da liquidez. Fonte: Schroders
Industries Qatar
Ezdan Holding Group
Imóveis
Fundo
(%) Subponderações
Emaar Properties
46,6
22,2
23,6
21,7
Turquia
Emirados Árabes Unidos
16,9
18,8
20,1
Arábia Saudita
Egito
3,7
2,7
1,9
1,9
0,0
1,4
0,0
1,2
1,5
0,0
3,8
0,0
1,4
0,0
0,5
0,0
0,3
0,0
0,0
Omã
Reino Unido
Áustria
Líbano
Marrocos
Barém
Jordânia
Outros Países
Derivados
Ativos líquidos
18,5
9,6
7,9
Kuwait
- 1,3
11,4
10,6
Qatar
- 1,3
0,0
0,0
SEDOL
Bloomberg
Reuters
ISIN
CUSIP
Moeda base
Frequência das Transacções
Capitalização
B23THT5
SISMEAB:LX
LU0314588467.LUF
LU0314588467
L2218K106
USD
Diária (13:00 CET)
Cargos contínuos (últimos dados 2,64 %
disponíveis)
Montante Mínimo do
Investimento
EUR 1.000 ou USD 1.000 ou o seu equivalente mais próximo em qualquer
outra moeda livremente convertível. O montante mínimo do investimento pode
ser dispensado por decisão dos Administradores.
Os dados de terceiros são detidos ou licenciados pelo fornecedor dos dados, não podendo ser reproduzidos ou extraídos e utilizados para qualquer outro fim sem o consentimento do fornecedor dos
dados. Os dados de terceiros são fornecidos sem garantias de qualquer tipo. O fornecedor dos dados e o emitente do presente documento declinam qualquer responsabilidade relacionada com os
dados de terceiros. O Prospecto e/ou www.schroders.com contêm exonerações de responsabilidade adicionais aplicáveis aos dados de terceiros.
Cargos recorrentes: Esta quantia inclui a comissão de gestão anual e as despesas administrativas, mas não inclui as comissões por desempenho ou os custos operacionais de carteira (exceto no caso
de cargos de entrada ou saída, pagos por um fundo, pela compra ou venda de unidades de outro fundo). Os cargos recorrentes podem variar de ano para ano. Além disso, o Fundo poderá incorrer em
despesas adicionais (não incluídas no conceito anterior de cargos recorrentes), segundo a autorização de seu Prospecto. Este documento não constitui uma oferta a ninguém ou uma solicitação por
alguém para a subscrição de ações do Schroders International Selection Fund (a "Empresa"). Nada neste documento será interpretado como um conselho e, portanto, não é uma recomendação de
compra ou vendas de ações. As subscrições de ações da Empresa somente poderão ser feitas com base no último prospecto, nas informações fundamentais destinadas aos investidores e juntamente
com o último relatório anual auditado (e subseqüentes relatórios semi-anuais não auditados, se publicados), cujas cópias podem ser obtidas gratuitamente da Schroder Investment Management S.A (de
Luxemburgo). O investimento na Empresa pode não ser adequado a todos os investidores. Os investidores com dúvidas relacionadas à adequação devem entrar em contato com seus conselheiros de
investimento independentes. Um investimento na Empresa implica em riscos, os quais estão descritos em sua totalidade no prospecto. O desempenho passado não constitui um guia para o
desempenho futuro e poderá não se repetir. Os investidores podem não obter de volta a quantia total investida, já que os preços das ações e a renda destas podem cair, assim como subir. As
alterações da taxa de câmbio pode fazer com que o valor de qualquer investimento estrangeiro suba ou caia. Schroders expressou suas próprias visões e opiniões neste documento, as quais podem
ser modificadas.
Este documento é emitido pela Schroder Investment Management (Luxemburgo) S.A., 5, rue Höhenhof, L-1736 Senningerberg, Luxemburgo. R.C.S. Luxemburgo: B 37.799.